基于VAR模型我国工业经济对经济增长的贡献计量分析

张辛未

一个国家工业化发展水平是其经济发展的一个重要标志，改革开放以来中国成功的推进了工业化进程，工业与其它产业协调发展能够促进经济的稳健发展。影响经济增长的因素很多，正确地认识并估计这些因素对经济增长的贡献尤为重要。研究中国经济增长中工业经济的贡献计量分析对预测和判断我国的经济发展态势具有重要意义和作用，对理解现实经济增长和制定促进经济增长的政策是至关重要的。分析工业经济对中国经济增长贡献有利于人们加深对工业发展的进一步认识，进一步推进“十三五”时期全面建成小康社会。

一、中国工业经济与经济增长之间的协整检验

国内生产总值和工业总产值这两个月度数据的时间序列尽管有所波动，但两者在整体上都呈现出一种上升的趋势，为了避免工业总产值和GDP因受季节性因素影响而出现可预期的高峰或低谷，对数据作季节性调整，更加有利于我们观察其潜在趋势。本文所有数据都使用Eviews9软件进行，采用X13方法对工业总产值和GDP数据进行季节性调整，得到的数据记为XGDP和XINDUS TRY。同时考虑到对时间序列数据取对数之后不会改变其时序性质，并能使原时间序列的趋势线性化，消除原时间序列中可能存在的异方差现象，且对数化后的数据更容易得到平稳的时间序列，为此对已经进行过季节性调整的数据进行对数化处理，并分别用LNXGDP与LNXINDUSTRY表示对数变换后的实际国内生产总值和实际工业总产值。

为了验证中国经济和工业经济是存在长期关联的，避免造成回归分析的谬误，对两个时间序列LNXGDP与LNXINDUSTRY进行单位跟检验，本文采用Augmented Dickey-Fullerton检验法，时间序列LNXGDP与LNXINDUSTRY均是不平稳的，但是时间序列LNXGDP与LNXINDUSTRY的一阶差分均是平稳的。再对数据进行Johansen协整检验见表1。P值<0.05拒绝原假设，证明两者之间存在协整关系，协整检验的结果充分证明，国内工业发展与中国经济增长存在长期均衡关系。

二、中国工业经济与经济增长之间的VAR模型

对时间序列LNXGDP与LNXINDUSTRY一阶差分所得到的CLNXGDP和CLNXINDUSTRY的构建VAR模型，研究工业经济与经济增长之间的关系，得到模型估计结果。无论从单方程的拟合优度、F统计量、AIC信息准则来判断，还是从VAR模型整体检验的残差协方差的行列式、都表明模型估计良好。

CLNXGDP=-0.178177CLNXGDP（-1）-0.075790CLNXGDP（-2）+0.076530CLNXINDUSTRY（-1）-0.071841CLNXINDUSTRY（-2）+0.013979

R2=0.041865，F=1.616701，AIC=-3.169694SC=-3.070660

CLNXINDUSTRY=-0.172363CLNXGDP（-1）-0.058014CLNXGDP（-2）-0.385365CLNXINDUSTRY（-1）-0.112902CLNXINDUSTRY（-2）+0.026266

R2=0.229727，F=11.03489，AIC=-3.935090SC=-3.836056

三、脉冲响应函数和方差分解

时间序列LNXGDP与LNXINDUSTRY一阶差分所得到的变量CLNXGDP与变量CLNXINDUSTRY之间的互为因果关系，那么当某一初始变量受到某种冲击后，这种冲击必然会通过这一变量传递给另一变量，而另一变量的变化反过来又会影响初始变量的变化，从而形成一种相互的动态的持续的影响。我们借助脉冲响应函数和方差分解的方法去分析当某一变量受到冲击后所导致的变量间的相互影响关系和影响程度如何。

给中国工业经济增长率（变量CLNXINDUSTRY所衡量的）一个百分点的正冲击后中国实际经济增长率（变量CLNXGDP所衡量的）对来工业经济增长率的扰动并没有立即做出响应，其在第1期的响应为零，之后该响应为正向的，且有所上升，在第2期扰动的响应约为0.002%，第三期和第四期之间该响应为负向，之后响应为正向的，在第六期之后趋于0。从整体上看，给中国工业经济增长率一个正的冲击，会给中国经济增长带来同向的冲击，且这一冲击对中国经济增长具有拉动作用，持续一段时间后该效应消失。

当在本期给中国经济增长率（变量CLNXGDP所衡量的）一个百分点的正冲击后，中国工业经济增长率（变量CLNXINDUSTRY所衡量的）在第1期对扰动的冲击的响应为0.012%，之后该响应呈下降趋势，在第2期冲击的响应约为-0.008%，在第2到3期达到最小值，之后呈上升状态，第4期对扰动的冲击的响应为？0.002%。这个结果说明，给中国经济增长率一个正的冲击，这种正的冲击会在开始階段给中国实际农业产值增长率带来正向的冲击，逐渐转变为负向的影响，之后在呈现为正向影响，最后该效应趋于消失。这意味着中国经济增长率的正向的冲击会对中国工业经济起拉动和促进作用，并且该作用明显，同时该作用持续时间较长后消失。

在工业经济冲击对中国经济的贡献率的分析，方差分解结果显示国工业经济冲击对中国经济的贡献一直趋于平稳，从长期来看约为0.8%。此结果表明，长期工业经济对中国经济增长起着促进作用。在中国经济冲击对工业经济的贡献率的分析中，从整体来看，在前期中国经济冲击对工业总产值的贡献率呈上升状态，在第3期之后趋于平稳，达到约为24%。短期之内中国经济增长对工业经济的贡献随时间增长更为显著，可以说中国的经济增长是促进中国工业生产增长的重要的保障。

四、结论

通过运用计量经济学分析方法对工业经济与中国经济增长的关系进行分析，得出以下结论：（1）通过对时间序列LNXGDP与LNXINDUSTRY的单位根检验得出，时间序LNXGDP与LNXINDUSTRY均是1阶单整序列，协整检验结果显示变量LNXGDP与LNXINDUSTRY之间是协整的，这说明中国工业经济与经济增长之间存在着长期稳定的均衡关系。脉冲响应函数从整体分析结果表明，工业经济和中国经济的外部冲击都会对彼此产生同向的影响，工业经济的稳定增长对中国经济总量的稳定增长有着重要意义，同时中国经济总量的稳定增长也是工业经济稳定增长的保障。方差分解的分析结果表明，当中国经济增长率受到冲击后，对工业经济的贡献在对于长期而言起着促进作用。工业经济受到冲击后，无论在短期还是长期，对中国经济增长率的变化都起着一定的贡献，呈现为长期最为显著，贡献率约在24%左右；因此可以说明工业经济的发展促进着中国经济的发展。