中国互联网金融风险分析及监管研究

林蓉蓉

互联网金融是互联网技术与金融行业融合的产物，在新经济形势下，互联网金融已经渗透在人们日常生活的各个领域。互联网金融作为一种新兴产物具有蓬勃的生命力，但由于正处于发展的初级阶段，与之相匹配的技术尚不发达，配套的法律法规也尚未完善，这导致互联网金融存在许多风险。本文将简述中国互联网金融行业面临的主要风险，然后提出规避风险的措施。

互联网具有虚拟性、灵活性，互联网金融与传统金融相比有更多难以控制的风险。尤其是互联网金融涉及更多难以攻克的技术、制度难题，这使得监管该行业变得十分困难。只有加强对我国互联网金融行业风险的研究，从细节之处入手，着力弥补安全漏洞，才能创造更加稳定、安全、高校的互联网金融市场环境。

一、中国互联网金融行业面临的主要风险

（一）法律政策不完善

从宏观法律角度看，目前我国还没有对互联网金融商品的属性提出明确的要求，许多互联网金融商品的合法性无法保证。互联网金融商品的这种特性使得市场投机活动更加踊跃。由于监管的灰色地带往往有利可图，许多不法分子正是依靠钻法律漏洞谋取暴利。从行业法规看，我国尚未形成科学合理的互联网金融行业法规，已有的行业法规标准不明确，现行规定没有考虑到各种可能出现的风险，这削弱了行业法律法规的约束作用。从对该行业从业人员的规定看，我国互联网金融行业的准入门槛明显低于其它国家，许多从业人员并不具备完整的金融知识，对互联网金融行业的运行缺乏基本认知。低素质的从业人员会造成违约率上升，在无形中提升了互联网金融行业的风险。由此看来，我国政府必须完善与本行业相关的法律法规，既要重视宏观制度建设，又要弥补微观制度的漏洞，健全法律体系，使不法分子无机可乘。

（二）从业人员素质不高

从业人员素质不高会导致互联网金融行业的操作风险上升。互联网金融行业有自身的特点，其业务流程与传统金融业务流程有明显差异，整个业务流程对从业人员的信息技术素养要求很高，任何一环节的错误都会导致整个交易无法进行。且互联网金融交易往往有准确的信息记录，一旦从业人员出现操作错误，不但会给客户造成损害，还有可能影响整个金融企业的市场形象，严重者甚至会导致企业无法在市场中生存下去。还有一些从业人员缺乏基本职业道德，在操作过程中泄漏客户信息，给客户和企业带来巨大安全隐患。一些从业人员利用客户信息牟利后又顺利地推出该行业，一旦出现问题，金融企业很难及时追责，这也会给企业带来巨大损失。一旦这种现象变得频繁，互联网金融行业将受到巨大冲击，无法正常运行。

（三）信息技术存在安全漏洞

互联网金融行业的技术问题集中表现在抵御黑客入侵、跟踪记录交易信息等方面。随着互联网金融行业的繁荣，不法分子也在想尽办法从中获利。一些不法分子随机供给金融机构的交易平台和网站，导致金融机构交易平台瘫痪，还有一些不法分子直接入侵顾客账户，用违法手段抽走用户资金。由于互联网具有很强的虚拟性，要搜查这些不法分子的入侵途径往往非常困难，这大大提升了互联网金融行业的技术风险。

（四）复杂的市场风险

互联网金融行业有巨大的发展潜力，许多金融平台和企业不断涌入该行业，这加剧了该行业的市场竞争。一些规模小、收益微薄的企业不得不面对巨大的竞争压力，稍有不慎便可能落入破产倒闭的境地。还有一些企业为了在竞争中获得优势，采取不法手段获得内幕信息，这违背了市场公平竞争的原则，阻碍着互联网金融市场运行效率的提升。

二、中国互联网金融监管研究

（一）构建完善的法律法规体系

我国政府应当加强对互联网金融行业法律法规的研究，完善相关法律体系，为互联网金融行业的发展提供强有力的制度保障。政府在制定法律法规时，首先要考察互联网金融与传统金融的差异，可以从传统金融的监管规则中借鉴可取之处，结合互联网金融产生的新业务改造、调整传统监管制度，形成适合互联网金融行业的法律法规。同时，政府要有一定预见性，根据互联网金融行业的发展态势预测可能出现的法律风险，建立完善的预警机制，及时提醒从业者防范可能存在的法律风险。对于一些新出现的互联网金融商品，政府要加强管理，密切关注新商品的交易状况，通过跟踪交易信息考察新产品的潜在风险，及时发布预警信号，防止从业者、消费者遭受巨大经济损失。

（二）提高从业人员准入门槛

互联网金融行业的从业人员应当是具有较高信息技术素养，同时拥有完整的金融知识体系的高级复合型人才。为保证互联网金融行业从业人员的质量，政府应当提升该行业从业人员的准入门槛，净化该行业的人才市场环境。例如，政府可提升证券从业人员考试、银行从业人员考试的难度，力求通过考试的形式筛选出具有更高水平专业知识的人才。同时，政府要着力考察从业人员的信息素养，使计算机技能成为从业人员的必备技能。此外，各企业要重视对从业人员的职业道德教育，通過加强对从业人员的思想教育规避操作风险。还要培育从业人员的发展和创新意识，引导他们专注互联网金融行业发展的前沿动态，结合顾客的新需求创造出更具价值的金融产品，促进该行业的可持续发展。

（三）加大技术研究资金投入

互联网金融的技术问题很难在短时间内解决，且技术研究项目要投入大量资金，但许多企业往往缺乏技术研究资金，这使得许多企业难以规避技术风险。从政府角度看，我国政府应当加强对互联网金融行业相关技术的研究，尤其要重视与保护信息安全有关的网络技术。必要时，政府可从企业吸收高级技术人才，组成技术团队通力合作，研究、解决我国互联网金融行业发展亟需解决的技术难题。政府应给予这些技术人才更优厚的待遇，鼓励他们出国学习，在国外互联网金融市场吸收丰富的技术经验，将这些经验带回国内进行本土化改造，使之起到促进我过金融市场发展的作用。

（四）提升互联网金融行业监管力度

长期以来，我国互联网金融行业的监管力度不足，监管效果并不明显。这一方面是由于我国互联网金融行业的监管缺乏制度保障，另一方面则是由于我国监管部门职责不明确。由于互联网金融行业是新兴行业，我国监管部门的职能调整进程滞后，许多部门存在监管职能重复的现象。不同部门有着相同的监管职能，这不仅造成了人力资源的浪费，还导致监管效率低下。为提升互联网金融行业的监管力度，我国政府应当明确各部门的监管职能，重新调整不同部门的职权范围，避免出现监管漏洞或是重复监管的现象。针对互联网金融行业的发展新趋势，我国政府可结合该行业的新变化设立新的、有针对性的监管部门，着力跟踪该行业的发展，提升监管效率。

总而言之，互联网金融行业是信息时代的产物，也是金融行业发展到新阶段的成果。互联网金融行业激发企业市场活力，为企业和个人提供融资等方面起着不可替代的重要作用。金融企业和政府都应当正式互联网金融行业发展过程中存在的种种问题，用科学的方法分析问题，用迅速、高效的行动解决问题。通过健全法律法规、提升技术水平、培育高素质从业人员等手段提升互联网金融行业抵御风险的能力，展现出维护互联网金融行业平稳发展的决心和信心。（作者单位：福建江夏学院）