公司盈余管理对会计信息真实性的影响

周 曦

一、盈余管理的不同观点

1.投机观

比如Scott（2003）把盈余管理定义为，企业管理层在GAAP允许的范围内通过对会计政策的选择使自身利益或企业市场价值最大化的行为。国内有一部分学者持有相同的观点并对其发展。如：王立彦（2000）认为在合法合规的前提下，盈余管理平滑了公司的会计盈余信息，提高了信息的相关性，从而也就提高了会计信息的真实性。魏明海（2005）认为以盈余预期为目标的盈余管理可以增加透明提前释放风险，从而缓解矛盾，化解风险。

2.操纵观

Schipper（1989）把盈余管理定义为一种“披露管理”的行为，指管理当局有目的地控制对外财务报告过程，从而获取私人利益的行为。JeffreyL.Coles等、John Jacob等也认为盈余管理是管理者在财务报告以及组织交易中通过职业判断来影响报表使用者、利益相关者或契约结果的行为。这种观点也获得了我国大多数学者的认同，并对此提出自己的看法。如曹勇（2007）认为盈余管理是蓄意地对财务报表及其辅助信息的控制，影响会计信息使用者的理解度，从而使自身利益最大化；刘建民与刘星（2005）认为上市公司可能通过关联交易进行盈余管理来转移公司利益，这些不公平的关联交易影响了会计盈余信息的公正性，极大地扭曲了会计信息的质量。

投机观下将盈余管理定性为一种正面的、合法的经营管理行为，是企业的一种调控手段。操纵观者认为盈余管理纵容一部分管理者将利润私有化，构成一种操纵行为。然而，我们发现，作出盈余管理行为的大多是企业管理层，他们为达到各种目的，总是想方设法对盈利数据进行管理或操纵。……