农民合作的金融实践：经验与挑战——兰考贺庄村资金互助社案例

贾林州，李小免

（华中科技大学 中国乡村治理研究中心，湖北 武汉 430074；中南财经政法大学 法学院，湖北 武汉 430074）

一、引言

自2006年12月银监会出台《关于调整放宽农村地区银行业金融机构准入政策若干意见》以来,我国农村金融改革迎来银监新政，农民金融合作组织也迎来了发展的春天。据中国社科院张晓山书记统计，仅到2008年底，没有注册登记的资金互助组织就达四千多家，而且吉林省梨树县、安徽省凤阳县、江苏省盐城县、河南省信阳县等地的农民金融合作组织开始形成遍地开花、区域性突破之势。对实践形式各异的农民合作金融组织的现有微观研究成果中，多是从各方面阐述其实践绩效与运作机制；GB模式的国内先行者杜晓山、孙若梅等还深入讨论了其主持的GB模式的扶贫社实践中出现的一些问题，①并提出了众多有效的改进策略。应该说这些研究都非常有必要，但是整体上来讲，现有研究对于农民金融合作组织实践中（尤其是作为国家法规确立的资金互助社组织）面临的经验与教训的深度个案分析则很少见，将个案放在乡村社会转型的背景下去探讨的研究就更没有了，究其原因，或许是因为这属于多学科的交叉研究，较难以操作，或许是资金互助社实践时间较短所致。将个案中的问题放在乡村社会转型的背景下考察正是本文的着重点所在。

当然，需要明确的是，所有的重要研究几乎都意识到农村金融市场的改革或正规金融机构在农村的有效运作依赖于对乡村社会中客户信息的有效获得，②否则会导致面临契约执行的高成本问题，③或者从根本上说，金融机构在乡村社会的有效运作依赖于学习或模仿非正规金融的自发秩序。……