公司治理对内部控制质量的影响研究

孙文娟

（厦门大学管理学院 福建 厦门 361000）

公司治理对内部控制质量的影响研究

孙文娟

（厦门大学管理学院 福建 厦门 361000）

基于2009年上交所上市公司披露的内部控制鉴证报告，本文从股东、董事会、管理者三个层面分析检验了公司治理因素对内部控制质量的影响。结果显示，实际控制人为中央政府，董事会勤勉度，高管薪酬与公司内控质量存在正相关关系。股权集中度与公司内控质量的关系部分与预期相符，呈正相关关系。

公司治理 内部控制 自愿披露

一、引言

近年来，由于公司重大财务舞弊事件的频频发生，如何使公司有效运行，保护投资者的利益不受侵害是各国都面临的一个重要课题。这期间公司治理与内部控制的研究成为热点。具体到实务层面，最具影响力的是美国《萨班斯-奥克斯利法案》，它要求上市公司对内部控制进行评估与审计，披露企业存在的内部控制缺陷，以此敦促公司改善内部控制并向投资者传递高质量财务信息。我国自2006年发布了一系列内部控制信息披露规范指引，要求上市公司披露内部控制信息，进行内部控制自我评价，并委托会计师事务所对内部控制的有效性进行审计，出具鉴证报告。从内部控制信息披露的强制性来看，规范指引虽提出了内部控制信息披露的普遍要求，但并未完全强制执行。上交所2008年开始强制要求该交易所内“上证公司治理板块”样本公司、发行境外上市外资股的公司及金融类公司在年报披露的同时披露董事会对公司内部控制的自我评估报告；……