浅谈财务报表分析

李新永

自邓小平南巡讲话之后，我国就拉开了改革开放的序幕，而在这次序幕中最为重要的一个领域便是启动了经济体制的改革，从以往的计划经济转入了市场经济。在这种改革浪潮中，企业的经营大背景也产生了相应的调整。在这次调整中重点领域便是财务分析。对于一个企业的正常运转来说，财务分析是最为基础性的方面，同时，只有对财务、税务、审核进行全面、细致的分析，才能使他人掌握公司运行的动态，同时也能提供一个考核公司经营水平的标准。因此，对财务报表分析的重要性必须要高度重视。

一、财务报表分析的定义和特征

(一)财务报表分析的定义

要进行财务报表领域的分析首先就必须对这个概念有基本的认识。按照学术界所通常理解的，财务报表分析，顾名思义，就是选取企业的经济行为为研究的归宿，借助于定量分析和定性分析的方法，同时融合一定的经济学领域的知识，选取一定时间跨度的财务报表为分析的数据资料，在此基础上，对于企业经营活动的财务分布、经营绩效以及其他一些衡量标准进行研究，从而既对公司的现在有所掌握，并可以对公司的未来进行一定程度的预测。进而也可以使得企业的管理层凭借这份报表分析合理的规划企业的未来的发展走向。

(二)财务报表分析的特征

第一，它所要分析的是公司在一定年限的报表情况进行分析、推理以及判断，供管理层对于公司的发展提供参考依据。

第二，必须牢记，财务报表分析不是一盘散沙似的分析，而是具有内在联系的统一体系。由于财务报表分析在业内的发展不是一年两年了，财务报表分析已形成一门综合性的学科，它不仅具有财务分析所通常使用的理论和模式，同时也具有自己独特的地方，比如它需要借助于因素研究方法、对比研究方法以及其他研究方法的综合运用才能真正做出一个客观、符合实际的分析报告。

第三，财务报表的分析过程不是一种简单的直观的过程，它需要分析的人具有一定逻辑推理方面的 能力。在对各种财务数据进行计算、整合的基础上，才能正确的对企业财务情况有所认识，在并认识的基础上提出一份准确、客观的分析汇报。

二、财务报表分析内容

经过上述的分析，我们已经了解了财务报表的有关内涵以及其基本特征，在此我们将详细分析分析所需要涵盖的领域，一般来说，总共有如下领域，分别为企业偿还债务的能力、企业经营良好的能力、企业能获取收益的能力以及其他能力等。

偿债能力中包含短期偿债能力和长期偿债能力。我们将分析详细的探讨这两个领域。首先来看短期还债能力。简单来说，我们可以通过衡量企业能否以流动资金来偿还这些债务作为重要的参考标准。当然，这种说法过于简单化了，如果详细的来说，那么就是指公司有能力在到期的时间内，比如说一年内或者超过这个时间内能力利用流动的资金来偿还以往的债务的能力。对于一个企业来说，如果它能在规定的时间内偿还当初所欠下的债务，那么我们就可以认为它具有偿债能力，反之则依然。我们可以透过如下标准来具体衡量企业的偿债能力，一般来说，可以分为：现金流动速度的快慢、现金所占有的份额等。分析了短期偿债能力，接下来我们将分析长期偿债能力。对于短期和长期我们可以清楚的区分二者。因此，相较于上述短期偿债能力，那么长期偿债能力则是指与企业发展休戚相关的所有权的拥有者、具体的管理者以及投资者等能起他们极为关组的领域。这种方式大多是用来衡量一个企业是否具有对于现金流的掌控能力。对于长期债权人来说，他们可以借助于对资产负债方面的比例、现金流量方面的比例来对企业的长期债务能力进行一定程度的分析和综合，并提出自己的分析结果。

三、财务报表分析的方法

(一)比较分析法

比较分析法是在研究领域一个颇为重要的研究方法。所谓对比，可以采用横向或者纵向两种方式，也就是对可以对比同一企业在不同时候的经营情况或者对比不同类型的企业在同样领域的经营情况，通过对比，找出他们之间的差别，并比较他们的高低。对于这种研究方法来说，其有一个非常显著的特点，那就是可以将财务的情况进行区分，同时也可以发现经营情况的区别。这种差别包括以下三个方面，即差异自身的、差异特点以及差异的程度深浅。

在财务报表分析领域有很多种研究方法，但是，对比分析方法却是其中最为有效，也是最为经常使用的一种研究方法。使用这种方法后，我们可以直观形象的掌握企业自身的经营情况，并且可以了解其他企业的经营情况，通过对比，了解自身与他人的差距或者长处，或者自身相较于其他企业的比较优势，这样的话，可以对于我们在规划公司的未来发展时保持冷静、理智的头脑，并作出切合实际的决策来。

比较分析法不是对所有的领域都要进行分析比较，而是要按照一定的标准而进行展开。一般来说，我们可以研究对方的差异来进行比较，具体可以分为如下几种，即相对数、绝对数以及平均数三个不同层次的对比分析。只有才对比分析的基础上，我们才可以真正找到他们之间的高低。

(二)因素分析法

这种方法从字面意思上就比较好理解，它是指分析各因素之间的相互关系。这种分析不是没有章法的或者是没有逻辑的分析，在分析一开始就必须遵循分析的过程，并确定这些因素之间的联系程度。这种方法广泛运用于财务分析之中，并有两种分析模式，即一系列分析方法和有梯度的分析方法。

四、结束语

以上是笔者对财务报表分析的一些看法与总结。由于才疏学浅，同时对这个领域了解也甚浅，所掌握的资料也不够详实，因此在分析研究的过程中难免会显得比较稚嫩，对于此，还请各位老师予以理解，并恳请老师对此篇文章批评和指正。感激不尽。

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