P2P流标的影响因素研究

孟祥岩 王璐

摘要：本文通过采集人人贷从2011年起的交易数据，采用对比分析和实证分析相结合，定性与定量分析相结合，归纳与演绎相结合的方法，确定影响P2P流标的因素，运用二分类logistic回归模型建立流标与否的P2P网络借贷模型，并提出引导P2P网贷平台健康成长、促进我国小额借贷良性发展的相关建议。

关键词：P2P网贷平台 流标率 人人贷平台 借款人信息

P2P网络借贷（Peer to Peer）是指个人对个人的借贷，它是一种新兴的基于互联网的金融借贷形态。本选题拟在理论文献研究基础上，结合实证分析的结果，为引导P2P网贷行业的健康发展提供建议。

一、国内外研究现状

“互联网金融”作为国内的专有名词是由谢平提出的，他主要从支付方式、信息处理以及资源的有效配置三个角度对互联网金融的相关模式进行研究。而后，钟向群、龚明华等多位学者针对互联网金融的特征进行研究，认为互联网借贷模式具有效率高、成本低、信息化、普惠性等基本特征。在改进服务质量方面，冯军政等、牛锋等通过国内外案例对比，提出要从监管力度、网站用户信任度、感知风险能力等因素入手，积极改革和创新。针对P2P的借款成功率，郭阳等学者探究中介的作用、借款标的基本信息、借款人信用信息等因素对借款成功率的影响。

二、指标体系与模型建立

（一）P2P流标因素评价指标体系

笔者从借款标的本身属性、借款人主体信息、借款人信用情况三个角度出发，本着全面性、相关……