小额贷款公司的简易尽职调查方案研究

冯诗淇

摘要：尽职调查（due diligence）是贷款方公司对目标公司进行理性评估的一个过程。尽职调查会牵涉到对提出的收购交易是否具有战略性、是否有良好的收益前景做出判断。在尽职调查过程中，陷阱和风险无处不在。陷阱的根本来源是信息不对称。尽职调查的目的就是探明这些陷阱，弥补财务顾问公司在信息获知上的不对称，通过核实客户的各项情况，明确对方存在哪些隐蔽的风险和问题。

关键词：小额贷款；调查；研究

中图分类号：F830.58 文献识别码：A 文章编号：1001-828X（2016）019-000-01

一、小额贷款公司以及尽职调查的含义

小额贷款公司于2005年在中国出现，2005年12月至2006年8月底，在试点的山西省平遥县、四川省广元市市中区、贵州省江口县三个试点县（区）分别成立了第一批的四家小额贷款公司，即晋源泰小额贷款有限公司、日升隆小额贷款有限公司、全力小额贷款有限公司、华地小额贷款有限公司。这些小额贷款公司实行市场化运作，自主经营、自负盈亏、依法经营，明确规定“只贷不存”。其基本原则是，试点成立的小额贷款公司只能以股东合法的自有资金发放贷款，不得以任何形式吸收存款。

2008年5月，央行和银监会经过充分协商联合发布了《关于小额贷款公司试点的指导意见》，正式批准小额贷款公司作为非银行类金融机构进入中国金融市场。

与所有传统金融信贷机构一样，小额贷款公司对于短期和中长期贷款也有一套严谨的风险评级系统，其主要环节是尽职调查。……