交易费用在金融资产中的账务处理

辛旅洁

【摘 要】 随着市场经济的日益成熟，企业在进行日常交易过程中不可避免的会发生交易费用，交易费用在经济市场上所扮演的角色日益重要。本文在交易费用理论分析的基础上，以金融资产为例，通过探讨目前交易费用的账务处理，认为随着市场经济发展日益成熟，交易性金融资产的交易费用会由目前计入当期损益的账务处理转为计入资产成本。

【关键词】 交易费用 金融资产 对策建议

一、引言

“交易”概念最早在古希腊时期提出：亚里士多德将其定义为“人与人之间的关系”[1]，而康芒斯认为人与人的关系是在利益关系上的相互冲突与依存的关系，认为交易有买卖交易、管理交易和限额交易三种类型[2]。认为交易包含成本最先是科斯提出来的，科斯认为交易是有成本的，该成本不仅发生在市场交易，还发生在企业日常经营活动中，并且交易费用的高低与企业的发展态势密切相关：当企业扩大生产时，交易费用的越高，当企业的交易费用与市场平均交易费用相当时，企业的规模不再扩大，而处于一种较为稳定的状态。交易费用在市场经济中资产交换过程中产生，在整个交易过程中费用的总和，在不同行业包含的内容也存在这很大的差别。在会计学中，交易费用是指企业为取得资产或使资产达到预定可使用状态而发生的合理、必要支出，对其内容的界定与特定的资产联系着[3]。本文以金融资产为例，探讨目前交易费用在金融资产的账务处理以及存在的问题，并提出相应的对策建议。

二、文献综述

交易费用是交易双方在交易过程中为完成交易所支付的费用，其构成要素并不明确，且其高低在不同的情况也有不同的标准。随着市场经济的日益完善，交易费用在企业日常活动中的作用日益增加。一般而言，信息优势者处于交易上风，可能存在为实现自身利益最大化侵害对方权益，形成“逆向选择”和“道德风险”后果[4]。在交易费用的本质上，交易费用与经济主体之间的知识、信息不对称密切相关，是交易双方利益冲突与调和过程中损耗的资源，信息不对称程度越大，交易费用额越高，交易费用存在降低的空间，但无法完全消除[5]。交易费用的本质是知识不完备的代价，最终表现为买卖双方的信息不对称结果[6]。同时，交易费用并不仅仅发生在企业与企业之间，政府也存在交易费用，它的交易费用要想完全消除也是不可能的，但可以利用资源的优化配置降低交易费用。同时，市场与政府是相辅相成的关系，当政府运行交易成本过高时，市场可以充分发挥其“无形的手”的功能，弥补行政管理的局限性[7]。然而，交易费用最终是交易双方博弈后的结果，也可能促进企业的发展[8]。对于交易费用，本文主要通过探讨其在金融资产中的账务处理，以期对企业会计准则的修改有所帮助。

三、交易费用在金融资产中现行账务处理及分析

（一）概念界定

金融资产是在2007年《企业会计准则》中提出的新概念：以价值形态存在的资产，可以据以取得实物资产的无形权利，包括一切提供到金融市场上的金融工具。金融资产通常指企业的库存现金、银行存款、其他货币资金、应收账款、应收票据、贷款、股权投资、债权投资和衍生金融工具形成的资产等[9]。其中，金融资产可进一步细分为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、持有至到期投资、贷款和应收账款和可供出售金融资产。交易费用在金融资产中是指可直接归属于购买、发行或处置金融工具新增的外部费用，包括支付给代理机构、券商等的手续费和佣金及其他必要支出，不包括债券溢价、折价、融资费用、内部管理成本及其他与交易不直接相关费用[10]。交易费用的产生与企业的经济活动息息相关，若企业不发生经济活动，就不会产生交易费用。

（二）现行账务处理

《企业会计准则第22号——金融工具确认与计量》明确规定，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产（主要指交易性金融资产），相关的交易费用在发生时计入当期损益（“投资收益”科目），对于其他类别的金融资产，其交易费用计入金融资产的初始计量成本中。

具体来讲：

（1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产可以进一步分为交易性金融资产和直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。新准则规定，该资产的初始投资成本借记“交易性金融资产——成本”科目，其交易费用计入当期损益，借记“投资收益”，若该资产包含已到付息期但尚未领取的利息或已宣告但尚未发放的现金股利，借记“应收利息”或“应收股利”，贷记“应付账款”或“银行存款”等科目。

（2）持有至到期投资

持有至到期投资是指到期日固定、回收金额固定或可确定的，且企业有明确意图和能力持有至到期的非衍生金融资产。新准则规定，企业应将相关的交易费用与取得时的成本一并计入初始投资成本，借记“持有至到期投资----成本”科目，若支付价款中包含已到付息期但尚未领取的利息，借记“应收利息”，按实际支付的价款，贷记“银行存款”等科目，按借方和贷方的差额，借记或者贷记“持有至到期投资----利息调整”科目。

（3）贷款和应收账款

贷款和应收账款是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可確定的非衍生金融资产，包括金融企业发放的贷款和其他债权、非金融企业持有的应收账款。新准则规定，企业应将相关的交易费用与发放贷款的本金一并计入初始投资成本，借记“银行存款”科目，按实际支付的金额，贷记“长期借款——本金”科目，按借方和贷方的差额，借记或者贷记“长期借款——利息调整”科目。

（4）可供出售的金融资产

对于公允价值能够可靠计量的金额资产，企业可以将其直接指定为可供出售金额资产。新准则规定，企业持有上市公司限售股权且对上市公司不具有控制、共同控制或重大影响的，应按金融工具确认和计量准则规定，将该限售股权划分为可供出售金融资产，除非满足该准则规定条件划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，账务处理时将相关的交易费用与取得成本合计为初始投资成本，借记“可供出售的金融资产——成本”，包含已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的利息，借记“应收股利”或“应收利息”科目，按实际支付的金额，贷记“银行存款”科目，如果为债券投资，按借方和贷方的差额，借记或者贷记“可供出售金额资产——利息调整”科目。

四、结论与对策建议

从以上的账务处理可以看出，除了以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产将交易费用计入当期损益外，其余的金融资产均将交易费用计入了资产成本。之所以采用该种计量模式，一方面考虑到以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产持有目的是为了短期出售或回购或赎回，赚取差价，短期获利；另外一方面是因为交易性金融资产属于流动性很强的资产，利润操作空间很强，如果不加以管制，那么以公允价值计量且其变动计入當期损益的金融资产的交易费用很可能成为企业利润调节的一个蓄水池，进而损害股东利益[11]。

从账务处理的整个流程来看，本文认为将交易费用全部计入资产初始成本更加合理。一方面，交易费用是指企业在日常经济活动中为取得资产或使资产达到预定可使用状态而发生的必要、合理的支出，其产生与资产的取得息息相关。另外一方面，从账务处理的最终结果来看，将交易费用直接计入资产初始成本和计入当期损益并没有实质性的差别。如果将交易费用计入当期损益，即“投资收益”科目，月末或年末会将其转入“本年利润”账户中；如果将交易费用计入资产初始成本，当对资产进行处置时，该费用实际上是转入“投资收益”科目，月末或年末将结转到“本年利润”账户中。因此，将资产的交易费用计入资产成本，更加符合交易费用的定义，也更加契合利润的本质属性。

【参考文献】

[1] 沈满洪，张兵兵.交易费用理论综述[J].浙江大学学报（人文社会科学版），2013，02：44-58.

[2] [美]康芒斯：《制度经济学》，于树生译，北京：商务印书馆，1981年.

[3] 张磊. 交易费用理论下的我国最优税收监管问题研究[J]. 现代管理科学，2016，（10）：118-120.

[4] 刘朝阳，安亚人，宋英慧. 市场、企业与会计——从交易费用视角看会计的本质和作用[J]. 宏观经济研究，2016，（08）：28-34+48.

[5] 汤喆.交易费用理论综述[D].吉林大学，2006.

[6] 刘朝阳，宋英慧.交易费用理论与会计准则变迁[J].会计之友，2015，21：8-11.

[7] 刘晓婧.基于交易费用理论的政府与市场关系[J].经济研究导刊，2015，02：5-7.

[8] 林幼玉.基于交易费用的角度看东方时尚驾校的经营成功之道的相关探讨[J].经营管理者，2014，33：104.

[9] 刘永泽，陈立军.中级财务会计.东北：东北财经大学出版社，2012：87.

[10] 周林太.金融资产交易费用的账务处理探讨[J].现代商业，2012，30：204.

[11] 周会林.浅谈交易费用会计处理[J].财会通讯，2012，31：60-61.