寻找上市公司高管犯罪的遏制之道

文 《法人》记者 吕斌

对于股市，有种说法称其为一场割韭菜的游戏，股民与上市公司都是这场游戏的参与者。面对信息的不对称，股民相较上市公司及其高管来说，可谓弱势群体，“韭菜”一词也由此而来。近年来，股市的“猫鼠游戏”变化多端，“猫”与“鼠”此消彼长，“猫鼠一窝”也时而有之。

就近几年数据来看，作为“猫”的监管者涉案不在少数，仅发审委就有多名委员落马。而作为“鼠”的被监管者，上市公司及其高管涉案更是不胜枚举。

7月21日，由法制日报社《法人》杂志与深圳大学法学院、深圳国际仲裁院、北京德和衡律师事务所联合举办的“中国首届上市公司法律合规创新论坛”在深圳召开。论坛发布了《2016—2017年度中国上市公司高管犯罪案例研究报告》（以下简称《报告》）。

《报告》共搜集到相关案件180例，包括306个被告人和被告单位，其中自然人被告286人，单位被告20个。

上市公司作为国民经济的脊柱，是当前及未来创新与发展的主要力量。在全面依法治国深入推进下，公司治理能力、合规管理能力、风险防控能力等已成为与上市公司核心竞争力休戚与共的因素。

《法制日报》副总编辑李群认为，上市公司作为国际经济最具影响力的企业群体，是当前及未来创新与发展的主要力量，上市公司提高法律风险防范意识，强化合规管理，提高运用法律实现价值创造的能力，至关重要。

上市公司高管犯罪，往往牵涉众多投资人利益，亦可能对资本市场健康良性发展秩序带来负面影响。……