民间借贷中允许“利滚利”吗

尚庆彩

2015年5月7日，魏某和宋某订立了一份借款协议，约定宋某向魏某借款人民币100万元用于企业经营，借款期限1年（自2015年5月7日至2016年5月6日），借款利率年息30%，到期后随本金一次性付清。借款到期后，宋某未能还本付息，随后双方于2017年5月7日达成了一份新的借款协议，将前期利息计入本金共计为130万元，借款展期1年，利率不变。但是到2017年5月6日，新的借款协议到期后，宋某仍未还本付息。于是，魏某将宋某诉至法院，要求宋某返还本金130万元以及自2015年5月7日起按照约定应支付的利息。宋某辩称借款协议约定利息属“利滚利”，法院不应支持。

民间借贷中的“利滚利”，法律上称之为复利，指的是在每经过一个计息后，都要将所剩利息计入本金，以计算下期的利息。这样，在每一个计息期，上一个计息期的利息都将成为生息的本金，即以利生利，老百姓俗称“利滚利”。按复利法计算，出借的本金越大，利率越高，计息次数越多，与单利法计息产生的差距就越大，所以在民间借贷时非常流行。在传统观念中，复利一般与高利贷联系在一起，一提起“利滚利”很多人就会认为是高利贷，属于违法行为，不受法律保护。

其实不然！最新的《最高人民法院關于审理民间借贷案件适用法律若干问题的规定》是有条件地支持复利，但考虑到后期利息计入本金后可能导致利息过高，因此为民间借贷做出了一个“本息和”的上限规定。根据规定，前后两个借款期间内的本息总和不得超出法定的标准，即不得超出以最初本金为基数、以年利率24%计算的本息之和，超过这个数额部分的，法院将不予保护。总之一句话，不管怎么计算，以最初的本金为基数，年利率不得高于24%。

以上述案例为例，双方约定的前期利息是按年利率30%计算，但只有24%的部分可以计入本金计算复利，也就是说新的借款期间内的本息总和为148万元（100万元+100万元×24%×2），那么第二个借款期间内受保护的借款利息24万元（148万元-借款本金124万元）。即新的借款协议到期后宋某依法应返还魏某借款本金124万元和借款期限内利息24万元，共计148万元。至于逾期利息，可以124万元为基数，按照利率24%继续计算。所以，宋某的抗辩并不成立，而魏某主张的复利只能部分成立。

（编辑 王 幸）