巨亏28.84亿！人保财险卷入助贷风波

王娜

5月11日晚间，一则“人保关停助贷险部门”的消息在网上传的沸沸扬扬。有业内人士透露称，此举或与宜信旗下宜人金科（原“宜人贷”）有关。该人士表示，2020年4月，人保財险为宜人金科计提了近27亿元的还账准备赔付金，巨大的预赔付数额或成为本次调整的直接原因。

对此，中国人保财险5月12日紧急回应：“首先，需明确说明，中国人保财险没有关闭助贷险部门，更没有关停此类业务。同时，此次新冠肺炎疫情确实对公司业务，包括助贷险业务造成一定影响，但在公司可控范围内。而且，公司作为一家商业机构，根据市场变化和自身经营情况对内部业务进行一定调整完全正常。”

信用保证险年亏损28.84亿元？？“业界良心”也难顶成本压力

“人保关停助贷险部门”引发如此大的舆论反响也说明了人保"助贷险"在业内不俗的影响力，人保“助贷险”到底是什么？

人保助贷险，也就是个人信用贷款保证保险，属于信用保证保险范畴。有借款意向的中国大陆本地居民，只要成功购买个人信用贷款保证保险，无需其他担保，投保人（借款人）即可申请中国人保合作银行发行的小额贷款。若借款人违约，人保将在指定时间内履行赔付责任，替借款人代偿。

值得注意的是，和其他保险公司不同，中国人保在赔付信贷类资产时，采取“无上限”赔付原则。这种“你亏多少，我赔多少”的老大哥作风被业内人士称为“业界良心”。

近两年，保证险业务开展可谓风风火火。截至2018年底，保证保险已经成为各类产险业务中，仅次于车险的第二大险种。当年同比增速70.09%，在所有险种中居于首位。今年，人保也继续了这一态势。据人保财险2019年报显示，在非车险领域，信用保证险的增速最快，由2018年的115.75亿元增至227.67亿元，增幅达96.7%。

于此同时，消费金融领域异常火爆，人保“助贷险”的增信功能吸引了不少银行、p2p网贷、现金贷公司。但是随着2018年P2P爆雷潮后，消费金融行业整体的信用风险上升，直接导致了人保“助贷险”业务的亏损。2019年，人保财险信用保证险综合成本率为121.7%，全年亏损28.84亿元。

前脚政策支持？？后脚人保踩刹车

5月9日，中国银保监会官网发布了中国银保监会就《商业银行互联网贷款管理暂行办法（征求意见稿）》公开征求意见的通知。

其中，第五十五条明确指出，商业银行不得接受无担保资质和不符合信用保险和保证保险经营资质监管要求的合作机构提供的直接或变相增信服务。

五十一条指出，保险公司和有担保资质的机构按照有关规定向借款人收取合理费用，以及银行业监督管理机构规定的其他情形除外。

这样一来，保险公司的增信和信用担保就显得更加重要，且保险公司有合理的收取信用保证险费用的权利。然而，监管给信用保证保险开了“绿灯”刚没两天，人保财险就踩了一脚“刹车”。

据“第一消费金融”，人保财险并未关停全部助贷险部门，而是根据不同情况，对各地分公司进行分组，区别对待：

河北、江苏、安徽、山东、河南、四川和青岛等7家分公司，被划分为第一组，为优秀公司，助贷险业务有质量地向前发展；

吉林、黑龙江、浙江、福建、江西、广西、海南、重庆、贵州、甘肃、青海、大连和宁夏等13家分公司，被划分为第二组。第二组要开展为期三个月的整治，达到指定的风控指标条件，助贷险业务可以持续向前发展；

北京、天津、山西、内蒙古、辽宁、上海、湖北、湖南、广东、云南、陕西、新疆、厦门、宁波和深圳等15家分公司为第三组，要暂停新业务，将工作重点转向催收。

业务合作层面上，早在去年，人保就对其信保业务进行了多次“调整”。中国人保官网显示，中国人保曾合作玖富数科、360金融、美团、携程金融旗下拿去花、中腾信旗下小花科技、还呗、米么金服、中兴飞贷、海尔消金等12家平台。2019年下半年，人保财险分别停止承保宜人贷、拿去花、米么金服、飞贷、友信普惠、搜狗等信用保证保险的新增业务。

赔付上限也将有新的改动。根据不同机构有105%、128%等不同比例。据新道财经报道，中国人保将和360金融等机构改良商业条款，补充协议只赔付保费的150%。

其实，人保内部清理整顿信用保证险的高风险业务是有先兆的。

中国人保董事长缪建民曾在业绩会上指出，信用保证保险综合成本率偏高，除了市场信用的变化以外，从内部来看还需要进一步规范承保、提升风控能力。今年，强化信用保证保险的风控能力、规范承保是发展信用保证保险一个重要的措施，去年综合成本率偏高，不是因为风险没有体现，是因为风险有体现了，人保对有些产品提升了责任准备金。当然另一方面，确实也存在人保在风险管理方面对基层的传导还不够，下一步在这方面除了规范承保、强化风控能力之外，还要强化问责。

信保业务有风险？？多家互联网公司接连踩雷

近年来，信用保险业务发展迅猛。2017年，信用保证保险业务收入593.65亿元，同比增长54.3%。其中，保证险业务收入同比增长105.96%。2018年信用保证保险业务收入增长49.5%至887.47亿元，2019年增速放缓至17.59%，保费规模达到千亿。

但是随着P2P爆雷潮的到来以及今年疫情的影响，违约风险直线上升，赔付率也大幅升高。据同业交流数据，2020年前3月信用保证保险业务中保证险业务的承保亏损已超过40亿元。

当然，在此大环境下，早有险企为此背锅。2014年，长安责任保险开始为存利网、精融汇、融金所、微财富等多家P2P平台提供“履约保证险”。据长安责任保险2015-2017年年报，保费收入分别为0.9亿元、1.89亿元、1.77亿元，承保利润分别为0.11亿元、0.35亿元、0.3亿元。但随后P2P雷潮爆发，为履约保证保险，截止到2018年长安责任保险累计赔付近20亿元。

今年4月16日，中华财险又因和P2P网贷合作保险业务的过程中，侵害了消费者权益，被银保监会消费者权益保护局通报批评，并于次日接上海银保监局80万元罚单，相关机构暂停新业务2年。违规原因之一是与不符合互联网金融相关规定的网络借贷信息中介机构合作。

2019年，中华财险踩雷P2P厚本金融，不少媒体报道称，被罚的原因或许与此有关。财联社曾报道，针对厚本金融暴雷事件中华财险赔付已超5.8亿元。与人保类似，2019年.中华财险信用保证险赔付金额为14.56亿元，较去年增加7.47亿元，在险种赔付金额中同比增加最多，高达105.36%。

在暗流涌动的2019年，选择急流勇退、撤出信用保证保险市场的险企不在少数，人保财险也在积极的根据市场环境进行业务调整。在笔者看来，刚刚得到监管肯定的信保业务不过受P2P和疫情影响正在经历小寒冬，形势好转后依旧蓝海一片。