安徽省港口湾水库灌区工程贷款能力测算

王化可

（安徽省水利水电勘测设计研究总院有限公司，230088，合肥）

一、工程概况

港口湾水库灌区位于安徽省宣城市水阳江上中游，范围南至港口湾水库，西抵华阳河、水阳江干流（以西为青弋江灌区），北依南漪湖和飞鲤新河，东达新郎川河，土地面积1 012 km2，设计灌溉面积52.3万亩（1亩=1/15 hm2，下同），行政区划涉及宣城宁国市、宣州区和郎溪县。主要内容包括新建石壁山、佟李、佟西3条干渠等灌溉渠道及建筑物，并对檀树坝、刘村坝、佟公坝、塘埂头水库和天子门水库5个现有灌区部分渠道进行清淤、护砌及建筑物更新改造。根据水源与耕地分布情况，灌区灌溉系统分港口湾水库副坝片、刘村坝片和佟公坝片布置。灌区灌溉设计保证率90%，工程静态总投资29.08亿元，建设总工期5年。

二、工程投资和年费用

1.工程投资

按2018年第二季度价格水平计算，工程静态总投资290 839万元（骨干工程266 178万元、田间配套24 661万元）。由于田间工程为地方配套，工程贷款能力仅对骨干工程测算。

2.年费用

（1）年运行成本费用

年运行成本费用包括工程维护费、管理费、抽水电费、水资源费、固定资产保险费等。

工程维护费：取工程固定资产原值（不包括移民环境投资）的1.0%，2 059万元。

管理费：取工程固定资产原值（不包括移民环境投资）的0.4%，824万元。

抽水电费：抽水电费按公式（1）计算。

式中，E为抽水电费，元；α为换算系数，2.722×10-3；H为抽水扬程，m；W为抽水量，亿m3；η为考虑沿程损失后的机组综合效率，按70%计。

灌区多年平均提水2 810万m3（其中，农业灌溉1 825万m3，乡镇供水985万m3），电价采用安徽省2009年农业灌排用电价格标准0.48元/kWh，年抽水电费115万元。

水资源费：根据皖价商〔2015〕66号文，农业生产暂缓征收水资源费，乡镇供水水资源费按0.08元/m3计，乡镇年供水量为1 281万m3，水资源费为102万元。

固定资产保险费：取工程固定资产原值 （不包括移民环境投资）的0.05%，103万元。

综上，年运行成本费用3 203万元。

（2）折旧费

采用历年平均折旧法，骨干工程总投资266 178万元，折旧年限50年，年均折旧5 324万元。

（3）总成本费用

骨干工程末端总成本费用8 527万元，其中，年运行成本费3 203万元，折旧费5 324万元。

三、费用分摊和成本测算

1.费用分摊

灌区建成后，渠首断面多年平均增供水量11 061万m3（农业灌溉9 388万m3，乡镇供水1 673万m3），折算至骨干工程末端为8 468万m3（农业灌溉7 187万m3，乡镇供水1 281万m3）。骨干工程末端总供水量中乡镇供水量占比较小（15%），可以通过加大流量进行供水，不影响渠道规模。因此工程成本费用不进行分摊，仅计算综合成本。

2.成本测算

根据供水生产成本费用及供水量，在不计税金及利润的情况下，本工程单位供水总成本为1.00元/m3，单位供水经营成本为0.8元/m3。

四、现状水价和可承受水价

1.现状水价

（1）农业现状水价

目前有檀树坝、刘村坝、佟公坝、塘埂头水库、天子门水库5个现有灌区。由于现有水利工程供水保证率不高，水费收缴率较低，加上政府财政补贴，每亩收费约25~30元，约合田间单方水价0.09元/m3，折算骨干工程末端水价0.08元/m3。

（2）城镇现状水价

现状宣城市城镇居民用水价格为2.10元/m3，城镇工业用水价格2.40~2.70元/m3，扣除0.60元/m3污水处理费后，综合供水水价为1.70元/m3，折算骨干工程末端水价为0.50元/m3。

2.可承受能力水价

（1）农业灌溉

参考有关资料，世行贷款项目灌溉工程农业水费占灌溉增产效益的比重一般为9%~17%。参考GB/T 50509—2009中的经验数据，我国农业灌溉可承受水费占灌溉增产效益的比例一般不超过15%，本项目农业灌溉水费按灌溉增产效益的15%考虑，本灌区新增灌溉面积31.4万亩，灌溉增产效益24 739万元，折合每亩增产效益约788元，以此计算可承受水费为118.2元/亩，折合至骨干工程末端水价为0.30元/m3。

（2）乡镇供水

根据宣州区和郎溪县统计年鉴资料，居民人均可支配收入低于县区平均水平，洪林镇和十字镇城镇居民可支配收入分别为20 298元和19 283元，设计水平年2030年分别达到44 308元和42 093元（暂按年均增长5%）。根据国内外统计资料，水费支出占城镇居民人均可支配收入1.5%～3%是可以接受的范围。考虑到本供水区域为乡镇，属经济相对不发达地区，本次水费支出按占城镇居民人均可支配收入的1.5%计算，2030年为8.35元/m3。根据发改价格〔2015〕119号文，2016年年底前，县城、重点建制镇水价原则上每吨应调整至居民不低于0.85元、非居民不低于1.2元，预测未来随着水环境质量要求更加严格，污水处理费将逐步提高。本文中2030年可承受水价按扣除污水处理费1.2元/m3考虑为7.15元/m3。参考安徽省内的江巷水库工程、淮水北调工程等测算方法和结果，考虑水厂、供水管网、污水处理费等因素后，原水价格（骨干工程末端）按占终端水价的35%计算，骨干工程末端乡镇供水可承受水价为2.50元/m3。

五、贷款能力测算

1.测算原则和方法

贷款能力测算原则、方法和主要参数按SL72—2013中财务评价有关规定和国家现行的财税、价格政策执行，以现行水、电价格体系为基础，通过分析合理可行的水价、电价、效益和费用比例，考虑投资者的权益要求等，测算项目所能承担的最大贷款额度。

2.测算方案

（1）水价方案

①农业灌溉。设置0.08元/m3（现状水价）、0.15元/m3、0.30元/m3（可承受水价）和0.38元/m3（运行成本水价）等4组方案。

②乡镇供水。设置0.50元/m3（现状水价）、1.0元/m3（总成本水价）、1.5元/m3、2.0元/m3和2.5元/m3（可承受水价）等5组方案。

（2）达产率

①农业灌溉。综合考虑工程进度、地方配套资金情况等因素，至建设期末当年农业灌溉达产率可达34%，运行期第一年达产率可达70%，至运行期第三年全部达产。

②乡镇供水。考虑受水区的用水需求及现有水源的供水能力，运行期第一年达产81%，其后逐年递增约3%，2030年达到设计供水能力，达产率100%。

（3）贷款年限

按上述水价方案和达产率及贷款条件等，分别拟定贷款年限20年、25年。

3.测算成果及推荐方案

根据各水价组合方案，按工程正常运行进行贷款能力测算。

由预测结果可知，灌溉水价或乡镇供水采用现状水价的各组合方案均无贷款能力。灌溉水价采用0.15元/m3方案时，仅在乡镇供水水价2.0元/m3和2.5元/m3时，稍有贷款能力；灌溉水价采用可承受水价0.30元/m3、乡镇供水水价采用1.0～2.5元/m3时，20年还贷期，贷款比例0%～4.67%；25年还贷期，贷款比例0%～5.62%；在灌溉水价采用0.38元/m3、乡镇供水水价1.0～2.5元/m3时，20年还贷期，贷款比例1.21%～6.62%；25年还贷期，贷款比例1.45%～7.96%。

本工程为灌溉公益项目，推荐的货款方案在保障工程正常运行前提下，需兼顾农民承受能力和工程还款能力。本次推荐农业灌溉水价为运行成本水价（0.38元/m3），乡镇供水水价为具有一定贷款能力的总成本水价（1.0元/m3），贷款年限采用20年，贷款比例1.21%，资本金98.79%。计算建设期利息后，骨干工程总投资266 590万元，其中资本金262 957万元，贷款本金3 221万元，建设期利息412万元。

六、结 语

通过不同水价组合和贷款条件下的贷款能力测算，确定港口湾水库灌区工程合理的水价和贷款方案，为类似工程的投资分摊和水价测算提供参考，并为项目投融资决策提供依据。考虑水利工程的公益性，后期可考虑政府财政投资、银行贷款和社会资本合作等多种融资方案，为工程的建设和运行提供保障。