PPP 模式风险分担管理研究综述

高 珊，韩 凤，周 莹（沈阳建筑大学 管理学院， 辽宁 沈阳 110168）

0 引 言

PPP（Public-Private-Partnership）模式起源于 20世纪 80 年代的英国，直译为公共部门与私人部门之间的合作伙伴关系，简译为公私合营[1]。我国国内 PPP 模式起步较晚，政策不同、国情不同、经济体制不同都成为了 PPP模式在国内发展的挑战。2014 年党的十八大召开，国家发改委法规司开始着手推进基础设施特许经营的立法工作[2]。

政策的出台推动了我国 PPP 模式的发展，但公共部门与私人部门所追求的目标不同，使得为实施 PPP 项目而设立的项目公司（SPV 公司）在结构上颇具复杂性，在整个项目过程中会产生各种风险，而风险如何正确公平地分担成为了公私部门争论的话题。本文采取文献研究法，通过CNKI 检索，以“PPP”为主题，搜索“风险分担”，文献来源均为核心期刊，检索出 2007—2020 年共 228 条核心期刊文献。文献发表年度分布，如图 1 所示。

图 1 文献发表年度分布图

2017 年，学术界关于 PPP 风险分担研究发表的文献达到顶峰，随后呈不稳定趋势。笔者从中查阅近 5 年的 41篇颇具代表性的文献，发现目前国内从宏观上对 PPP 项目的风险分担机制已趋于成熟，其结构分为风险识别、风险分担原则和风险分担方法；但从微观上看，国内结合具体PPP 项目的风险分担管理研究尚存在短板。

1 PPP 模式风险识别

风险识别是风险管理的第一步，PPP 模式的风险识别是风险研究的基础，而有效地识别出风险是 PPP 模式风险分担研究的前提和保证。因此，大量学者针对 PPP 模式的风险识别做了大量的研究，通过对比分析，筛选删除了重复的识别内容，并对其结果作简要总结（见表 1）。……