『一带一路』背景下中国与东盟区域金融合作的创新路径

赵丽君

摘 要：东盟作为最具活力的经济体之一，是中国对外贸易的重要合作区域，同时也是扩大对外开放、推进“一带一路”建设的重要地区。據此，从金融业务合作规模、合作业务品类与合作机构数量等方面，研究中国与东盟区域金融合作现状与新机遇，并深入探讨双方区域金融合作面临的困境。分析发现，中国与东盟区域金融合作仍面临政策协调难度大、网络支付体系匹配度较差及金融交易安全问题突出等困境。继而基于未来中国与东盟区域金融合作方向，从机制创新、支付方式创新、金融平台创新等五个方面，指出“一带一路”背景下中国与东盟区域金融合作的创新路径。

关键词：“一带一路”;中国;东盟;金融合作;困境;创新路径

2019年3月4日，“中国-东盟关系雅加达论坛”东亚金融合作论坛成功举行。此次东亚金融合作的研讨，旨在为推动“五通”中资金融通，及“一带一路”在东亚地区落实提供助力。2019年4月9日，中国-东盟第20次联合合作委员会会议在印尼首都举行，与会各方均表示，中国“一带一路”倡议对中国与东盟区域互联互通、惠及东盟发展具有重要推动作用。2019年7月31日，国务院新闻办公室举行了新闻发布会，广西壮族自治区副主席杨晋柏表示，接下来将重点推进面向东盟的金融开放门户建设。在“一带一路”背景下，中国与东盟区域金融合作迎来新的契机，但同时面临较多现实困境，双方仍需持续深化双方区域金融合作与创新，构建更加紧密的中国-东盟命运共同体。

一、“一带一路”背景下中国与东盟区域金融合作现状

（一）金融业务合作规模逐步扩大

近年来，中国与东盟国家经贸往来日益密切，双方区域金融方面的业务合作深度与广度得到大幅提升。据中国金融新闻网数据显示，自“一带一路”战略实施以来，中国农业银行累计办理境外发债、保函、贷款等涉及东盟国家的金融业务达434.3亿元，占其境外总业务约4.2%，总体业务合作规模较大。另据手机中国网数据显示，中国与泰国、马来西亚、新加坡等国达成RQFII协议，到目前为止，累计投资总数达2000亿元，较之前投资规模有所提升。据新浪财经网数据显示，2019年1月到7月，中国国家开发银行广西分行向东盟国家发放境外贷款已累计到6.35亿元，同比上涨48%。

（二）金融合作机构数量较多

随着“一带一路”战略发展逐步推进，当前东盟国家在中国设立的银行机构已达36家。与此同时，中国金融机构在东盟国家设立的分支机构数量也在不断增加，中国交通银行与四大国有商业银行均在东盟各国家设立了分行。截止到2018年9月，仅中国银行就已在东盟国家设立共8家签证中心、49家分支机构。截止到2018年底，中资银行等金融机构与东盟各国银行建立的境外账户行、代理行数量已超过150家，且数量还在不断上升，双方金融合作机构数量不断增多。并且，广西南宁正全力打造中国-东盟金融城，截止到2019年7月，金融城已汇集金融机构43家，中国-东盟信息港、中国-东盟金融研究中心等均落户南宁。根据《实施方案》预测，到2023年，南宁将引进各类金融服务企业、金融机构等共计200家。

（三）金融业务逐渐多元化

中国金融机构在东盟国家开展的业务，已涵盖发行人民币信用卡、汇款、信贷、拆借、国际结算等业务。并且，中资机构在发展传统金融业务的同时，开始拓展包括东盟在华住房贷款、股票投资、保险代理、金属期货交易代理、中国公民个人理财等多项新业务。2019年3月13日，中国银行协助新加坡大华银行在中国发行了首笔“熊猫债券”。同时，随着“一带一路”建设的推进，中国企业与东盟各国合作的跨境贷款、跨境支付、项目融资等综合金融服务需求不断上升，双方区域金融合作业务种类需求不断增加。据悉，中国与新加坡金融机构将在陆海新通道、资产证券化、IPO等多个领域开展新业务合作，且砂之船房地产投资信托等新项目已在新加坡交易所成功上市。

（四）货币互换市场较为稳定

中国与东盟各国陆续签订了货币互换政策，以维持双边金融市场的稳定性。例如，2018年8月20日，中国央行与马来西亚国家银行续签了货币互换协议，规模高达1800亿元人民币（约合1100亿马来西亚林吉特）。经国务院批准，2018年，印度尼西亚银行与中国人民银行续签了双边本币互换协议，规模为2000亿元，有效期为3年，旨在维护双方金融市场稳定，为双方贸易与投资提供便利。且据手机中国网数据显示，2018年，中国与东盟国家签署的双边本币互换协议，额度已超过6500亿元，货币互换市场仍较为稳定，为中国与东盟区域金融合作带来极大便利。

二、“一带一路”背景下中国与东盟区域金融合作的新机遇

（一）金融合作政策利好

近几年，中国与东盟国家区域金融合作逐渐步入新的发展阶段，双方金融合作政策迎来新契机。2018年9月13日，第十五届中国-东盟博览会期间，《新时代深化战略合作协议》签订，助力广西面向东盟国家打造金融开放门户。经国务院同意，发展改革委与中国人民银行等13部委于2018年12月28日，联合发布了《关于印发<广西壮族自治区建设面向东盟的金融开放门户总体方案>的通知》。这一举措促进中国-东盟命运共同体的构建，为推进双方金融业务深度合作带来了契机。并且，中日韩与东盟国家于2018年商定，并对区域金融保护协定-清迈倡议多边协议进行修改，旨在更好应对可能发生的金融危机，为双边区域金融合作提供更多机会。

（二）“一带一路”建设不断推进

在“一带一路”战略背景下，中国与东盟国家的经贸合作不断深化，成为推动中国与东盟区域金融合作的新引擎。为积极服务“一带一路”建设，中国进出口银行通过规划未来国外金融合作项目，支持中国与东盟国家之间重点领域的重大项目建设。例如，中国进出口银行陆续为中老铁路、印度尼西亚塔延桥、缅甸仰光国际机场等重要基础设施建设项目提供金融支持。根据中宏网报道，在“一带一路”建设进程不断推进下，广西北部湾银行构建集电子商务结算、手机银行、网商银行等为一体的线上金融服务，助力构建中国-东盟创新共同体。另据中宏网报道，为积极响应“一带一路”战略，新加坡星展银行参加了2018年第十五届中国-东盟博览会，将借助星展集团的资源体系及网络，加大对广西客户的金融支持力度，以便企业“走出去”寻求在东盟市场的良好发展机会。

（三）金融监管机制不断强化

近几年，中国与东盟金融监管不断强化，为双边区域金融合作提供新型的制度保障。印度尼西亚、马来西亚、新加坡等国的央行先后在北京开设了代表处，加强与其他在华政府机构联系，共同监管双方金融参与者行为;成立了“10+3”宏观经济研究办公室（AMRO），强化其在宏观经济管理、危机预防及危机监测等功能，为各成员国应对金融风险、维护区域金融稳定与经济发展提供有力支持;中国证监会、银保监会与印度尼西亚、越南、新加坡等国金融监管部门共同签署合作备忘录，协同监管双方金融合作，维护金融市场秩序。从未来合作趋势来看，中国与东盟双边跨境金融监管协同合作持续向好，为双方区域金融合作奠定良好的市场秩序。

三、“一带一路”背景下中国与东盟区域金融合作面临的困境

（一）双边金融政策协调难度大，业务开展受限

尽管中国与东盟安排了许多区域金融合作渠道与机制，但相关合作并未制度化，仍停留在建立软性机制、论坛讨论、对话与发表宣言阶段。而关于具有约束力的金融合作协议却不多见，双方经过多次谈判仍没有取得成效。中国与东盟国家经济互信度较低，双边金融政策很难进一步落实。在金融机制建设上，双边均没有建立起类似欧盟货币委员会等形式的权利机构，对于违反金融合作的成员国，也尚未形成强制惩罚机制，导致区域金融合作难度增加。且在货币互换方面，双边并未建立考虑长期区域金融合作的货币互换政策，导致双边货币交换仅能以简单条约进行约束。如柬埔寨加华银行董事长、柬埔寨银行公会会长方侨生均表示，当前中国与东盟区域金融合作，政策支持力度明显不足，导致柬埔寨与中国银行之间的一些贷款业务很难开展。

（二）双边支付水平存在巨大差距，网络支付体系匹配度差

现阶段，中国网络支付水平处于世界前沿。但东盟等国网络支付水平仍较低，双边网络支付体系匹配度较差。根据中商产业研究院数据显示，截止到2018年12月，中国网络支付用户规模高达6亿，较2017年增长13%，使用比例由之前的68.8%提升至72.5%，已具备完善的电子支付体系。但东盟十国网络支付水平一直不健全，据马来之友数据显示，马来西亚通用国际信用卡人数占比仅为27%，2017年底才正式引入支付宝，2018年才正式推出電子支付法，距离线上支付普及与成熟仍需要一段时间。另据老挝资讯网信息显示，在东盟十国中，老挝拥有银行账户的人口占比极小，仅有不到1/3的人拥有金融机构账户，而柬埔寨与缅甸拥有金融机构账户人口不足1/4。东盟国家与中国网络支付存在明显差距，双边互联网金融业务难以实现互联互通与匹配性发展，不利于双边区域金融合作项目的开展。

（三）双边金融交易安全问题频发，跨境支付结算受阻

根据新闻中心信息显示，2018年全年，上海检察机关共受理逮捕金融犯罪案件高达1217件、1836人;审查起诉金融犯罪案件高达1662件、3107人。案件共涉及五类犯罪，其中金融诈骗类犯罪878件、1031人;违反金融管理秩序类犯罪737件、1986人;妨碍金融类企业管理秩序类犯罪3件、5人;金融案件数量居高不下。与此同时，在东盟国家中，金融交易安全问题同样存在。根据Nielsen针对马来西亚移动支付现状发布的调查报告显示，在马来西亚74%的移动设备用户表示，没有使用支付应用，主要原因是担心交易安全问题。还有29%的用户表示，出于交易安全考虑，更愿意去银行。且据今日潮闻信息显示，越南方面以“行政名义”单方面紧急叫停微信与支付宝支付，并将其定义为“非法支付结算”，阻碍了双边跨境支付结算。

（四）人民币结算占比较小，交易结算涉及资金损失风险

根据中国经济报道，自跨境贸易人民币结算业务开展以来，中国境外合作人民币结算收付比一直呈现收小于支的状况，收付比从1：1.46下降至1：2，结算占比持续下降。且目前印度尼西亚、马来西亚与缅甸等东盟国家向中国付款的过程中，使用人民币付款占比仅为10%。跨境融资、贷款、贸易支付等相关的金融服务，仍然以美元结算为主。据金融论坛信息显示，在跨境结算过程中，人民币结算比例较小，美元持续震荡升值，并不断创出新高。而在中国与东盟开展区域金融合作项目时，一般涉及资金较大，在货币结算过程中，双边一直都面临多次汇兑损失，导致双边均面临较大资金损失风险。

（五）美方干涉较大，金融合作项目开展难度大

中国与东盟一直主张对话与和解，在过去50多年时间，已形成极具东方特色的“东盟方式”。但受美方干涉介入，中国与东盟区域金融合作存在较大的管控失灵风险。根据中国网信息显示，美国一直试图强化以其为核心的轴辐射同盟体系，想要瓦解东盟十国建立的“印太秩序”，通过力推“跨太平洋伙伴关系”（TPP），将越南、新加坡、马来西亚与文莱从东盟经济一体化名单中拉出，力推美、日、印、澳四个国家的安全对话机制，企图架空以东盟为中心的对话机制。与此同时，美国在东盟地区抹黑中国制造，坚持推动“中国威胁论”，企图将以东盟为中心包容开放的印太地区，转变成相互对抗、阵营分化的印太地区，将中国与东盟区域金融合作的公共性事件政治化，加大双边合作难度。

四、“一带一路”背景下中国与东盟区域金融合作的创新路径

（一）机制创新：设置商事争端解决机制，合理规避他国介入问题

2018年1月23日，中国中央办公厅、国务院联合印发了《关于建立“一带一路”国际商事争端解决机制和机构的意见》，指出后期应妥善化解“一带一路”建设过程中的商事争端。针对美国介入较大这一问题，我国应在该意见的指导下，设置双边商事争端解决机制，协调双边区域金融合作问题。并就相应问题，借鉴现有国际争端解决机制，探讨双边有益做法。同时，应将双方合作的金融机构纳入相关条例制定范畴，充分考虑合作方利益，形成便利、低成本的争端解决中心。并在该解决中心内部，明确他国介入双边区域金融合作的具体应对之策。

（二）支付方式创新：采用场景化支付方式，加强支付风险识别

2019年3月10日，在十三届全国人大二次会议上，中国人民银行副行长范一飞针对移动支付安全问题，再次指出“云闪付”的场景化运营优势。在合作过程中，应对区域金融合作支付方式进行创新，采用场景化支付方式，加强双边支付风险识别。首先，应继续推进东盟地区跨境支付的便利化措施，推出场景化支付方式。其次，应将区域金融合作领域作为重要场景，以移动支付助力双边金融合作，加快双边区域金融合作进程。最后，金融机构在积极推进移动支付服务创新的同时，应不断强化交易监测与风险识别，保障双边支付业务安全。

（三）金融平台创新：搭建线上供应链金融合作平台，协调双边金融合作业务

2017年9月13日，在第9届中国-东盟金融合作与发展领袖论坛会上，中国民生银行董事长指出，未来金融机构应以核心企业为纽带，通过搭建线上供应链金融合作平台，打造特色移动金融服务。在此倡议推动下，我国相关金融机构应借助于电商平台，开展线上供应链金融活动，为双边区域金融贸易提供新型合作平台。同时，各参与主体可借助线上供应链金融合作平台，自主申请相应金融业务，系统进行实时审批。金融合作机构可根据审批结果，与对方机构实时进行磋商，协调未来双边区域金融合作的相关事宜。

（四）货币结算渠道创新：创建清算新网点，促进人民币高效流动

2017年9月13日，中国邮政储蓄银行副行长邵智宝提出，在中国与东盟区域金融合作中，应合理布局新兴金融信息技术，通过搭建清算新网点，促进区域资金高效流动。由此，我国金融机构应与东盟相关机构协商，整合双边金融信息，构建清算新网点，打通双边货币结算渠道，促进人民币的高效流通。在此过程中，政府应负责牵头，成立货币结算网点，打造新型货币结算渠道。在网点内部，设置统一的结算标准。双边第三方支付公司与金融机构之间，执行统一货币结算业务，有利于增加人民币在货币结算中的占比。

（五）交易方式創新：实施差异化交易方式，提高双边支付体系匹配度

随着信息通信技术与人工智能的发展，“无现金城市”逐渐成为未来支付业务的发展趋势。为提高跨境支付体系匹配度，我国应在东盟国家实施差异化多元支付方式，创新双边区域金融合作交易方式。针对线上支付较为发达的国家鼓励支付宝、微信等公司入驻相关国家，提供较为便利化的金融服务。而针对其他国家，我国金融机构应深入当地，推动区块链与数字票据交易平台的应用，鼓励当地金融企业采用数字化交易方式。

参考文献：

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