1-2月份我国钢铁行业运行情况

中国钢铁工业协会

一、国民经济持续稳定恢复，钢材需求旺盛

2021年1-2月，全国规模以上工业增加值同比增长35.1%，比2019年1-2月份增长16.9%，两年平均增长8.1%，为近年来同期较高水平。分三大门类看，采矿业增加值同比增长17.5%，两年平均增长4.8%；制造业增长39.5%，两年平均增长8.4%；电力、热力、燃气及水生产和供应业增长19.8%，两年平均增长5.5%。装备制造业和高技术制造业增加值同比分别增长59.9%和49.2%，两年平均增长分别为10.2%和13.0%。从产品产量看，新能源汽车，载货汽车，工业机器人，挖掘、铲土运输机械，微型计算机设备同比增速均超过100%，两年平均增速均超过10%。从环比看，2月份全国规模以上工业增加值比上月增长0.69%。2月份，中国制造业采购经理指数为50.6%，连续12个月高于临界点。

1-2月份，全国固定资产投资（不含农户）45236亿元，同比增长35.0%，比2019年1-2月份增长3.5%，两年平均增速为1.7%。分领域看，基础设施投资同比增长36.6%，两年平均下降1.6%；制造业投资增长37.3%，两年平均下降3.4%；房地产开发投资增长38.3%，两年平均增长7.6%。分产业看，第一产业投资同比增长61.3%，两年平均增长15.8%；第二产业投资增长34.1%，两年平均下降1.8%；第三产业投资增长34.6%，两年平均增长2.8%。从环比看，2月份固定资产投资比上月增长2.43%。

据测算，1-2月份全国钢材表观消费量为16795万吨，同比增长11.8%（见图1）。

图1 2019-2021年2月我国钢材表观消费量 万吨

二、钢铁产量同比增长，长材增幅较大

1-2月份，全国共生产生铁14475万吨，同比增长6.4%，累计日产水平为245.34万吨/天，比去年12月日产水平高5.94万吨/天。生产粗钢17499万吨，同比增长12.9%，累计日产水平为296.59万吨/天，比去年12月日产水平高2.59万吨/天。生产钢材20953万吨，同比增长23.6%，累计日产水平为355.14万吨/天，比去年12月日产水平低33.05万吨/天（见图2）。

图2 2010-2021年历年1-2月钢铁累计平均日产量 万吨

分省市看，今年1-2月份比去年同期粗钢产量增加百万吨以上的省份是，江苏247.5万吨、山西202.9万吨、河北163.4万吨、广西150.1万吨、广东123.5万吨、河南113.64万吨、湖北112.59万吨，山东103.25万吨。

从钢材品种看，钢筋、中厚宽带钢、线材、焊接钢管、冷轧薄板等五个钢材品种1-2月份累计产量均为正增长，共计增加2002.4万吨，其中钢筋和线材分别增加652.7万吨、433.1万吨，合计增量占五个品种增加总量的比重超过50%。钢材品种结构的变化反映了下游行业用钢需求的变化。

三、钢材进出口量同比皆增，进出口价差拉大

1-2 月份，我国进口钢材240万吨，同比增长17.4%；出口钢材1014万吨，同比增长29.9%；进口钢坯161.3万吨，同比增长34%。折合粗钢净出口646万吨，同比增长21.2 %（见图3、图4）。

图3 2018-2021年2月中国钢材进口情况 万吨

图4 2018-2021年2月中国钢材出口情况 万吨

1-2月份，进口钢材平均单价1077.37美元/吨，同比增长6.37%。出口钢材平均价格为868.56美元/吨，同比增长11.32%。钢材进出口价差（进口价格-出口价格）由去年12月份的80.4美元/吨扩大至2月份的265美元/吨（见图5）。钢材进出口形势的变化，主要是海外市场复苏、钢材需求增长拉动所致。

图5 2018-2021年2月中国钢材进出口平均单价 美元/吨

四、钢材库存环比增长，高于正常年份同期水平

截至3月上旬，中钢协监测的钢厂库存为1788万吨，比上月增加147万吨，增长9%；比年初增加626万吨，增长54%；比去年同期减少352万吨，下降16%，但高于正常年份同期水平（见图6）。

截至3月上旬，中钢协监测的社会库存为1777万吨，比上月增加81万吨，增长5%，增势放缓；较年初增加1047万吨，增长143%；较去年同期减少244万吨，下降12%（见图7）。

图7 2020-2021年2月我国钢材社会库存情况 万吨

五、铁矿石供给量增长，原燃料价格普遍上涨

1-2月份，我国生产铁矿石1.29亿吨，同比增长10.3%。进口铁矿石1.82万吨，同比增长2.8%。

今年以来，铁矿石港存量逐增。截至3月19日，港口进口铁矿石库存1.302亿吨，自2019年5月下旬以来首次突破1.3亿吨（见图8）。

图8 2020-2021年2月我国铁矿石港口库存情况 万吨，%

同时，矿粉、炼焦煤、喷吹煤、动力煤、废钢等钢铁生产原燃料价格普遍上涨，企业生产成本明显上升（见表1）。

六、钢材价格持续上涨，长材涨幅高于板材

1月至春节前，钢材价格稳中趋降；春节后钢材价格持续上升，至2月末，中国钢材价格指数（CSPI）为131.36点，环比上升6.77%，同比上升30.85%。其中长材指数为134.96点，环比上升7.15%点，同比上升27.92%；板材指数为131.17点，环比上升6.37%，同比上升35.17%。

进入3月份以来， CSPI小幅波动。截至3月19日，钢材价格综合指数为134.11点，比2月末上升2.09%。其中长材指数138.18点，环比上升3.22%；板材指数为133.31 点，环比上升1.63%（见图9）。

图9 2020-2021年2月CSPI中国刚才价格指数走势图

七、经济效益同比增长环比下降，资产负债率环比略增

1-2月份，89户重点统计钢铁企业销售收入9396.70亿元，同比增长53.16%；实现利税568.79亿元，同比增长110.44%；利润总额397.02亿元，同比增长160.36%；销售利润率4.23%，同比上升1.74个百分点；亏损面19.10%，同比下降10.11个百分点。

表1 2021年2月我国主要原燃材料采购成本情况 元/吨

分月看，效益指标环比呈下降趋势。利润总额1月份203.14亿元，环比下降23.64%；2月份193.51亿元，环比下降4.74%。销售利润率1月份4.12%，环比下降1.56个百分点；2月份4.31%，环比上升0.19个百分点。2月末，资产负债率为62.85%，同比下降0.65个百分点，环比上升0.29个百分点。

八、钢铁投资大幅增长，铁矿投资有所恢复

1-2月份黑色金属冶炼和压延加工业固定资产投资累计增长85.6%，远高于全国固定资产和制造业投资增幅，在22个制造行业里排第1，比去年的26.5%高近60个百分点；比2019年最高时候（4、5月份）的43.3%高42.3个百分点。1-2月份，黑色金属采选业投资恢复到正增长区，累计投资同比增长25.8%（见图10、图11）。

图10 2018-2021年2月我国黑色金属冶炼及压延业投资情况

图11 2018-2021年2月我国黑色金属矿采选业投资情况

九、后市预判及建议

从国内需求看，去年以来的钢材市场需求带有一定的“疫情经济”特征，随着统筹疫情防控和经济社会发展效果持续显现，大力度需求拉动政策将逐步退出，加上其他方面的原因，或将导致部分用钢行业的钢材需求强度下降。比如，国家坚持房住不炒的政策，围绕房企融资设立了“三道红线”，并严控经营贷流入房地产，这将影响今年房地产市场，对房地产行业的用钢需求将造成影响；去年建筑业基于快速复工的要求和“赶工期”的需要，钢材需求强度明显增加，需求结构也发生较大变化，今年恢复常态后，这部分需求或将减弱；去年二季度疫情平稳后是钢材消费的高峰时段，因而今年二季度的钢材消费很难在去年高基数之上有大增幅。因此，今年的钢材需求预计能有一定幅度的增长，但需求增量或将是前高后低的趋势，难以维持1-2月份的高强度。

从国内供给看，近期钢铁产能充分发挥，1-2月份钢铁投资大幅增长，各地对新建钢铁项目热情不减，钢铁供给能力还将进一步增强。但是，从国家生态环境部严查重处唐山地区部分企业违规生产的案例看，不合规的生产随时有被依法限制的可能。

从进出口看，钢材进出口走势与国际疫情防控形势、国际贸易摩擦、国家政策导向等密切相关。去年在国外疫情持续蔓延的背景下，我国全年钢材（坯）进出口折合粗钢净出口1650万吨。同时，针对疫情对国外产业链造成的冲击，我国在专用设备、家电等方面的大批量出口也间接带动了钢材消费。今年以来，国际疫情防控形势发生变化，美英等国目前的疫苗种率达40%左右，发达国家经济一旦恢复常态，则去年的“疫情机遇”或将消失。值得注意的是，去年我国进口钢坯1833万吨，是上年的7倍，预示着在国家进口政策调整的情况下，有成本优势的初级钢铁产品大量进口或将成为常态。我们更要看到，过去影响进出口的主要是“有没有、够不够”，现在影响进出口的可能是“要不要、能不能”。与供求关系相比，目前国家间经贸关系、国际贸易摩擦对钢材进出口的影响日趋明显。

从企业经营看，进口铁矿石价格长期高位运行，加上近期煤炭、废钢价格上涨，企业积累的高价原燃料有待消化；面对史上最严的环保要求，企业环保投入大幅度增加。高成本推动钢材价格持续上涨，已在造船等下游用钢行业中引起反响，成本传导受到影响。

从国家战略看，按期实现碳达峰、碳中和目标是中国对世界的庄严承诺，国家一定会千方百计确保目标实现。钢铁工业作为高碳行业，是国家关注和重点调控的重点行业。去年12月29日，国家工信部明确表示，“要坚决压缩粗钢产量，确保粗钢产量同比下降”。据了解，《钢铁行业碳达峰及降碳行动方案》近期已形成修改完善稿，粗钢产量压减目标及相应的政策措施将陆续公布。

根据以上分析，建议钢铁企业正确认识当前形势，既要看到面临的机遇，更要预估可能出现的风险，进而积极研究对策，在优结构、稳经营、防风险等方面下功夫，不断提升企业综合竞争力和抗风险能力，全行业要共同推进钢铁行业的健康发展，为国民经济高质量发展贡献力量。