企业财务分析现状与优化对策研究

常 欣

（北京龙庆首创水务有限责任公司，北京 102100）

一、企业经营决策中财务分析的作用

（一）为企业利益相关者提供决策依据

企业的利益相关者包括股东、外部投资者、债权人、政府部门、内部员工、供应商、零售商、消费者等。其中，股东是经营风险和财务风险的最终承担者，因此对财务状况最为重视；外部投资者关注企业的财务数据本身，更关注财务数据所反映出的企业发展潜力与发展趋势。对企业经营数据进行深入分析，既能够让投资者了解当前的经营状况，又能依据企业以往的经营业绩和运行趋势，预测出企业未来发展趋势与潜在风险，帮助投资者对企业的经营活动和财务状况做出正确评价。投资者还可以用企业数据与其他企业数据、或者行业数据进行对比，以确定企业在行业中所处位置；债权人最关注的是企业能否有足够的现金流来偿还本金与利息。债权人对企业进行财务分析的重点是企业融资需求、资本结构与各项偿债能力指标；政府部门通过财务报表分析履行监督管理职能；其他利益相关者则会通过财务分析判断企业可能对其带来的各种风险，进而为各项决策提供依据。

（二）为企业内部各类管理决策提供支持

在企业经营管理的过程中，财务分析同样发挥着十分重要作用。企业经营管理人员是经营决策的制定者，需要全面关注企业的经营状况。财务人员根据各部门提供的财务信息及非财务信息，通过专业的方法进行汇总、分析，并做出职业判断，查找问题背后的各类原因，为管理层正确决策、对工作流程精准调整、以及对各职能部门进行业绩考核和激励工作提供基础性支持。此外，管理层还可以依据财务分析，对企业未来一段时间内的资产负债、利润等进行预测，以便于管理者对企业未来一段时间的经营成果做出正确判断，在后期工作中做出更科学的战略规划与决策，提高企业的经济利益。

（三）对财务风险进行预防和控制

企业的经营活动本身具有风险，且所处的外部环境具有很强的不确定性，因此常常出现资产使用效率低下、筹资成本过高、资本结构不合理等问题。财务精细化管理是企业风险管理的重要手段，是确保企业正常运行的基础。为了保证公司的平稳运营，财务对业务的管理、控制与监督必不可少。企业合理运用财务分析，能够有效地完成对业务的管理、控制和监督目标。譬如，通过财务预算管理可以知晓预算的执行情况，掌握预算目标与实际执行之间的差距，通过分析进一步明确差额产生的原因，也可了解公司财务核算基础工作的规范情况；通过审核相关财务凭证等资料，了解公司业务的流转，并进行分析可以知晓企业制度的具体执行情况。总之，通过财务分析可以了解公司实际运营状况，帮助企业科学设置风险防控方案，保证企业的规范运营。

二、企业财务分析工作的现状

（一）管理层重视不足

在财务精细化管理的模式下，财务分析在企业战略决策中影响程度不断加深，关系到企业的融资、投资、产品运营等重大事项。但是实际工作中，企业管理层往往更关注产品生产状况、市场销售情况、销售额度的增长和是否盈利，而忽略了数据背后的产生原因。不少财务人员本身对财务分析工作的理解也有偏差，把做好财务工作等同于做好财务基础核算工作，缺乏数据分析的动力。总之，多数企业普遍认为财务数据都是由财务部门提供，相关财务分析工作也是财务部门的职责，与其他部门无关。因此，其他部门或者不配合，或者提供的数据不准确，财务人员在做财务分析时因信息数据失真，其分析结果往往与企业的实际经营状况相背离。企业内多方主体认识上的偏差，阻碍了财务分析工作的有效实施和推进。

（二）财务分析缺乏成熟体系

一直以来，我国企业财务工作的开展主要集中在财务核算方面，管理会计工作往往被忽略。多数企业缺乏科学的分析体系，在经营管理工作中把财务分析作为一项工作流程，没有把财务分析工作体系化，也没有作业指导文件。一方面，企业财务分析的目的、作用不清晰。进行财务分析时更多地是按照惯性对数据进行计算比较，并不关注数据的变化原因及可能会出现的问题；或者仅对某项业务展开详细的分析工作，忽略了企业内各项业务之间的关联性及某项业务的发展对其他业务的影响，缺少对企业整体业务状况的分析。从而出现企业财务分析结论片面化、偏差化，财务分析工作形式化。错误的分析报告会引导管理者做出错误的经营决策，严重地会导致企业经营失败。另一方面，随着市场经济的发展，现代企业与传统企业相比，无论在管理架构、生产模式、业务方式、业务种类等方面都发生了巨大的变化，具有更高的复杂性，依然只满足于日常工作流程而对企业进行简单的财务分析，难以满足现代企业的管理要求，不利于企业健康稳定发展。

（三）财务分析人员专业水平有待提高

财务分析的目的是财务管理，通过财务分析获取各项指标来评估企业的财务状况，为财务管理提供进行资产运营、筹资、投资、分配等活动决策时需要的信息。财务管理作为企业战略管理的重要组成部分，财务分析的作用就突显出来。财务分析人员不仅需要掌握财务专业知识和财务分析方面的技能，同时还需要具备企业管理方面的知识，因为在做具体财务分析时需要涉及企业经营管理、生产管理、产品管理、市场管理及合同法律法规等诸多方面内容。首先，目前我国企业的财务核算模式正逐步与国际接轨，企业会计准则亦趋同国际会计准则，故财务人员的精力更多地关注于会计准则和税法方面，对财务分析方面的知识关注较少，且在实际工作中财务分析运用较少。其次，在财务分析中，财务人员的具体业务知识储备不足，在进行财务分析时不能结合具体业务开展深入的分析，更多地依据财务数据得出结论，对分析过程及结论产生的原因不太关注。最后，由专业能力不足的财务人员做出分析，会导致财务分析结论中存在主观推断，分析结论不能满足企业经营分析的需要，从而失去了财务分析工作的意义。

（四）资料来源具有局限性

相关数据资料收集工作是财务分析工作的基础。一方面，企业不够重视数据收集工作，尤其是因基层工作不当，导致原始数据流失，数据的口径不一致、数据的范围和深度不足等，都会对财务分析工作造成极大的阻碍，难以发掘企业财务方面存在的各种问题。另一方面，在对财务报表进行分析时，对行业环境信息把握不足，分析指标选择不当，会影响财务数据分析的准确性。

（五）财务分析方法选择不当

随着企业管理理念的不断创新，推进业财深度融合，实现财务精细化管理，越来越被企业所接受，财务分析也受到高度重视。如何能通过财务分析，实现财务精细化管理，成为一项新的课题。在实践中，多数企业按照惯性仍采用传统的分析方法，如水平分析法和垂直分析法。通过用这些常用方法对企业的经营成果、财务状况进行分析，在一定程度能够满足企业当前的需要，但是这些分析方法所采用的都是历史数据，由于相关数据具有局限性，很可能会影响到财务分析的有效性。因此，财务分析方法的科学与否会直接影响到财务分析的质量。

三、企业财务分析的优化策略

（一）强化企业管理层对财务分析的认识

财务分析工作在企业财务精细化管理工作中十分重要，是企业健康发展的基础。企业管理者要摆正心态，逐步提高意识、重视财务分析，把财务分析作为企业财务精细化管理的重要手段。首先，企业管理层要给予财务分析工作必要的资金、资源支持。依据财务分析结果反映出的企业现状及发展趋势，发现企业经营存在的问题，不断建立健全各项工作流程，充分发挥财务分析结果的指导作用。其次，财务人员要对财务分析的意义有深刻理解，对财务分析工作做到精益求精，同时从企业财务管理、经营管理方面献计献策，选用恰当的分析方法，以提高财务分析的质量。

（二）建立恰当的财务分析体系

健全和完善企业财务分析机制体系和风险预警机制，为实际工作的开展提供体系化的基础支撑，能够最大程度地发挥财务分析的功能。首先，财务分析人员应具有相对的独立性。要引进具有专业分析能力的财务人才，专门从事财务分析工作，使其具有相对独立的工作范围和职责，有利于财务分析工作的开展。其次，根据企业经营管理状况，建立适合本企业的财务分析体系，明确各部门人员在此项工作中的职权，有利于获取高质量的信息数据。再次，将财务分析人员的岗位职责和工作成效纳入员工绩效考核之中，更好地实现激励效果。最后，在企业制定的财务分析管理制度和流程中明确规定财务分析工作需达到的目标和质量要求，让每位财务分析人员更好地了解分析工作的重要性，从而更好地为企业发展服务。

（三）提高财务分析人员专业素质

财务分析人员的专业素质，是决定财务分析质量的重要因素。因此，财务分析必须由专业人员进行。第一，要优化岗位设置。财务分析人员应该专职专岗，全身心投入财务数据的分析工作。第二，要重视财务分析人员的综合能力培养。不仅要培养专业能力，而且要培养综合分析能力。第三，要使财务分析人员融入业务。通过业财融合，使企业财务分析人员参与到公司的业务中，切实了解企业的经营模式、战略规划、发展前景、企业文化、核心竞争力、行业状况、市场环境等方面的知识，以便财务分析人员对企业业务活动做出客观分析，为企业管理层正确决策提供依据。

（四）提高数据获取的及时性与准确性

财务数据分析资料的及时性与准确性，决定了分析结果的可靠性，影响到未来企业业务活动偏离企业战略目标的程度。企业应充分利用信息技术和网络资源，积极构建有效的信息管理平台，将业务数据化并共享到平台，提升数据传递的效率，保证财务数据的及时性和准确性，以及非财务指标的时效性。企业还应加强全面预算管理，完善预算指标设计，将预算指标落实到各预算责任部门和责任人，这样不但可以提高企业的成本控制效率，还能从根本上保障企业财务数据的完整性。总之，只有数据具备深度和广度，才能编制出高质量的财务分析报告。财务数据的使用是对企业当前及过去状态的分析，非财务数据是对企业的未来方向的研判，只有将二者结合起来，才能对企业整体状况进行分析和判断。

（五）提升财务分析方法的科学性

科学的财务分析方法是保障企业财务分析可靠性的先决条件。随着现代企业管理的发展，财务分析方法越来越多，如比较分析法、趋势分析法、因素分析法、比率分析法、历史分析法、行业分析法、定量分析法、定性分析法等。在实际工作中，财务人员必须明确每种分析方法的应用场景，采用适合本企业现状的分析方法或将多种分析方法相结合，并通过不同的方法对财务分析进行优化，以此提高分析报告的可靠性。第一，对水平分析的内容进行扩充。先对比多个年度的财务报表数据，找出差异较大、指标较为关键的单个项目，结合特定项目的关联性，分析其中的原因，揭露企业管理中隐藏的死角，进而对问题进行针对性改进。第二，对因素分析法进行优化。可以通过分析标准数与实际数的差额，对各因素变动对总差异的影响程度进行分析。将相互关联的因素进行对比分析，通过列举因素、排列因素的顺序，对于各因素对指标的影响进行测定，以此推算各因素变动对指标产生的影响。第三，对比率分析法进行细化，包括构成比率、效率比率、相关比率、以及市场份额、顾客满意率等。分析构成比率能够了解某项经济指标的占比，以及总体与部分的关系；分析效率比率，计算某个项目产出与投入的比例，明确投资项目的效率；通过分析相关比率，考察企业发展前景；分析市场份额，通常可对市场的总体规模和企业市场占有率进行估计；分析顾客的满意程度，则可以对公司产品和服务质量提供反馈。总之，企业应综合考虑自身实际的运营情况和财务分析工作需求，采取最恰当的财务分析方法；同时，要结合会计估计、会计政策、合并范围的变化情况，对历史数据和财务分析方法做出适当的调整。这样才能更加真实地反映企业当前的财务状况，实现对财务分析方法的妥善优化。

四、结束语

在当前经济下行的背景下，企业要想获得稳定效益、持续发展，对自身经营状况的了解和外部环境中机遇与挑战的研判就显得非常重要，因此财务分析工作的重要性愈发突出，对分析人员的要求也越来越高。财务分析人员在巩固以往财务分析优势的基础上，要按照企业发展的需求，拓宽财务分析思路，提供精准的财务分析报告。同时，财务分析人员应加强学习，提高自身能力，积极推动财务分析工作的创新与变革，提升分析所需数据的及时性和准确性，从而提高财务分析的质量，为企业管理层决策提供支持，提升企业核心竞争力，促进战略目标的实现。