解惑资金运营

周丽红

众所周知，资金犹如企业的血液，渗透在企业运作的各个层面，如果血液不流通，那么肌体再强壮，肌肉再发达，也无法挽回整个肌体，也就是企业迅速坍塌的宿命。

胆大心细应对大环境与小气候

《新理财》：导致企业资金运营出现危机的因素主要有什么?具体表现如何?

孙家琪：企业的资金运营出现危机，通常有外部和内部两方面的影响因素。

外部原因又分大环境及小环境，主要是政治、经济和企业所属的行业等因素，而经济层面的影响尤其明显。大环境如经济危机、国家领导人换届，小气候如企业所在地的经济政策，企业的关联方、客户、供应商等。对于一般中小型企业来讲，总统选举、人大换届可能不及所属税务所的相关规定变化及人事调整带来的影响大。企业所在区域的政策规定往往是企业经营管理的风向标。

在行业因素方面，不同行业的CFO，面临的问题以及考虑问题的出发点是不同的。以我个人经历为例，我曾经在烟台的一家船厂工作，当时一艘船的售价在两千万美元左右，最贵的上亿美元。这种行业规模巨大，花大钱，赚大钱，对于企业的CFO而言，一收一放都是大手笔，因此，这类企业的CFO要“胆大”。而另一些行业，比如食品、饮料，还有我此前供职的成品油零售业，每升油的平均毛利为3毛钱人民币，这类企业的CFO在做决策的时候就要“心细”。当然，很多时候，CFO做决策时“胆大”和“心细”须同时具备、兼而有之。

内部原因包括企业的产品、管理系统等。……