利率对农户参与土地承包经营权抵押贷款意愿的影响分析

钱文荣 安海燕，2

（1．浙江大学中国农村发展研究院，浙江杭州310058；2．贵州大学管理学院，贵州贵阳550025）

利率对农户参与土地承包经营权抵押贷款意愿的影响分析

钱文荣1安海燕1，2

（1．浙江大学中国农村发展研究院，浙江杭州310058；2．贵州大学管理学院，贵州贵阳550025）

［摘-要］基于土地承包经营权抵押贷款试点区有贷款需求的1-091份农户有效问卷，分析利率对农户参与土地承包经营权抵押贷款意愿的影响，研究显示：（1）利率影响农户参与意愿，实际利率负向影响、替代利率正向影响。（2）收入分组农户的利率敏感性不同，无论是实际利率还是替代利率，高收入组农户的利率敏感性都强于低收入组。（3）农户参与意愿还受到教育程度、经营面积及土地承包经营权抵押贷款认知程度的正向影响。以上结论进一步表明，农户的借贷行为是具有理性的，利率对收入分组农户的影响程度不同，基于此，可通过变动贷款利率以及其他影响因素，有效提高农户土地承包经营权抵押贷款的可行性需求。

农户；土地承包经营权抵押贷款；利率；替代利率；参与意愿

利率是借贷的价格，在完全竞争信贷市场上，利率反映了金融机构的平均贷款成本［1］、放贷风险［2］，以及借款者的项目边际收益［2］、预期违约率［3］等。土地产权抵押贷款是国外尤其是变革中国家常见的贷款方式，其使用比例高于其他资产抵押和联保方式［4］，也是中国正在探索的一项土地产权及农村金融改革。政府通过允许土地产权抵押来增加农村合法性抵押品，消除信贷市场失灵［5］，从而达到缓解农村信贷配给、刺激农业投资的目的［6］。……