通讯类上市公司资产类指标与营业收入的实证分析及盈余管理的判断

（兰州城市学院商学院 甘肃兰州730070）

一、引言

企业的营业收入是企业股东及利益相关者密切关注的财务数据，也是企业的主要经营成果，是企业取得利润的重要保障。

根据《企业会计准则——基本准则》对资产的定义，资产是指企业过去的交易或者事项形成的、由企业拥有或者控制的、预期会给企业带来经济利益的资源。因此笔者假设资产与营业总收入或利润之间存在关联性。本文的研究目的就是通过企业财务报表中相关的资产指标，研究资产相关财务指标与营业收入之间的相关性，根据财务指标的内在逻辑关系判断样本企业盈余管理的水平。

本文选取按证监会分类为通信及相关设备业的我国上市公司作为样本，为了剔除不同资产规模对研究的影响，选择的19家样本企业总资产的范围为30亿元—70亿元人民币之间（符合证监会通信及相关设备业分类的企业有40家，资产范围在30亿元—70亿元之间的有26家，随机抽样19家）。因本文亦尝试研究无形资产对营业收入的影响，所以选择了无形资产水平较高的通信及相关设备业的上市公司作为样本。文中的数据来源于样本公司2015年与2016年的企业年报。

二、研究思路及方法

通过所选19家通讯业上市公司2016年的财务数据，找出哪些资产类财务指标与营业收入之间具有相关性，假设企业可通过虚增资产进行盈余管理，总资产增加，但虚增的资产无法创造营业收入，导致总资产周转率下降。对比2015年与2016年19家企业总资产的总量与均值的变化，以及总资产周转率的均值的变化，可以判断企业有无通过虚增资产进行了盈余管理。……