资金集中管理模式优化研究

梁秋梦

[摘 要] 企业集团因涉及下属企业较多，资金规模庞大，分散的资金管理模式问题突出。为加强企业集团资金管控力度，有效控制财务风险，集团公司的资金管理模式应由分散管理向集中管理发展。文章以中国交建公司为例，重点剖析了财务公司和结算中心二元管理模式下目前存在的问题和原因，其主要存在账户资金归集难点、资金风险、资金预算管理执行不严、两种模式相互协调等方面的问题。最后，针对存在的问题提出优化建议，以在一定程度上为集团公司解决目前存在的问题，完善集团公司资金集中管理。

[关键词] 资金集中管理；结算中心；集团企业；财务公司

中图分类号：G237 文献标识码：A 文章编号：1674-1722（2021）04-0056-03

一、案例背景

2005年由中港集团和路桥集团合并重组，2006年10月8日正式成立中国交通建设股份有限公司（以下简称“中国交建”）。中国交建作为我国大型建筑类中央企业，其下属板块企业众多，资金过于分散，“存贷”双高，资产负债率高居不下等资金管理问题突出。为解决资金管理问题，并为更好推动集团战略，支持集团业务发展。中国交建出资 33.25 亿元，占95%，中交集团出资1.75亿元，占 5%；2013 年7月正式成立中交财务有限公司。同年中国交建委托财务公司管理六个结算中心。目前形成中交财务有限公司与中交结算中心相结合的资金管理模式。集团财务公司属于非银行金融机构，较结算中心更多发挥了集团融资中心、投资中心、信贷中心的功能。

二、财务公司模式与结算中心模式双轨运行的现状分析