热电联产企业营运资金管理研究

吴民

（赤峰新城富龙热力有限责任公司，内蒙古 赤峰 024005）

热电联产企业在营运资金管理中存在的问题已严重制约了行业发展，本文通过对企业营运资金管理的问题分析，寻求高效的营运资金管理对策，以期为企业发展提供借鉴。

一、热电联产企业营运资金管理的重要性

（一）营运资金管理是企业持续经营的基本保障

任何一个企业的正常运转都离不开资金的支持，热电联产企业中资产绝大部分都是非流动资产，该类型资产周转速度缓慢，流动性及实现能力相对较差。长期资产不仅占用了大量长期资金，甚至在经营决策者为风险爱好者的企业中，一些短期资金来源也被投入到长期资产中，导致企业营运资金短缺，企业只有加强营运资金管理，有效地利用有限的短期资金，以满足企业资金需求，防止出现资金短缺和资金链条断裂，实现企业的长期发展目标。

（二）营运资金的投资方向决定企业未来发展方向

企业由初创期经历成长成熟期后，为了应对衰退期带来的竞争力下降，市场占有率缩小，企业获利能力下降等不利影响，规避被市场淘汰的风险，企业应充分利用企业在成熟区积累的营业现金流，寻求具有未来发展前景或目前还处于行业上升阶段的投资项目，实现多元化经营。为企业顺利渡过经营阶段的衰退期或实现企业经营的成功转型，提供有力支撑。

（三）营运资金管理可以减轻企业经营风险，降低企业融资成本

企业的营运资金是流动资产与流动负债相减后的净资产。……