中小企业国际创业的机制与路径
——国际创业能力的中介效应

李杰义，熊焰

（1.浙江师范大学经济与管理学院，浙江 金华 321004；2.上海应用技术大学经济与管理学院，上海 201418）

一、引言

20世纪90年代以来，随着国内市场竞争的日益激烈、信息技术的迅速发展以及产业的高度全球化，我国越来越多的中小企业实施了快速国际化战略（Instant internationalization strategy），并展现出耀眼的国际化绩效[1]。然而，按照传统的国际化理论，中小企业遵循的是渐进国际化模式[2]。虽然中小企业国际化会面临更多的经营风险和劣势，但在迅速变化的全球经济中，其相较于大型企业也有可能拥有更多的优势[3]，这一现象用传统国际化理论是无法解释的[4]。为解释这一现象，国内外学者运用国际创业理论，对中小企业国际化的驱动因素、路径及绩效进行了研究，试图揭示中小企业快速国际化的过程及机理[5]。

国际创业研究源于国际商务研究和创业研究，是理解和解释中小企业国际化的理论基础[6]。国际创业是指企业通过跨国界机会的识别和利用，实现价值创造的过程[7]。早期的相关研究关注国际创业导向与国际化绩效之间的直接关系[8]，而忽略了可能中介国际创业导向和国际化绩效的其他因素。为此，学者们分别从创业资源[9]、网络关系[10]、组织学习[11]或创业机会等视角，进行了大量的研究。从创业机会的理论视角来看，在动态复杂情境下，中小企业取得国际创业成功的关键在于国际机会识别能力和国际机会利用能力[12]。因此，国际创业能力可能是解释中小企业快速国际化机理的有效视角。然而，中小企业国际创业导向是否不同于大型企业的渐进式国际化的过程及机理？中小企业国际创业导向是否直接作用于国际化绩效？中小企业国际创业导向要转化为国际化绩效是否需要通过中介作用机制而得以实现？针对这些问题，本文拟从中小企业的国际创业导向切入，通过分析国际创业能力在国际创业导向转化为国际化绩效中的中介效应，从而拓展企业国际创业的理论分析框架，也为中小企业实施快速国际化战略提供实证素材和决策依据。

二、文献回顾与假设提出

（一）国际创业导向与国际化绩效

创业导向是战略导向的一种形式，是创业型企业解决问题与响应环境变化的一系列相关活动在管理实务上的具体表征[13]，表现为创新性、先动性和冒险性三个基本特征[14]。而国际创业导向是企业国际化过程中的创业行为表征，是企业为了实现国际化战略目标、获取国际市场竞争优势，从而在国际市场扩张过程中展现出的创新性、先动性以及风险承担行为倾向[5]。21世纪以来，中小企业在经济全球化的过程中扮演着重要角色，创新性促使中小企业增加研发投入，积极推出新产品与服务，从而在复杂多变的海外市场中获得更多收益[15]。先动性有助于提高企业对外部环境变化观察的敏锐度，把握国际市场中潜在的市场先机，使企业更容易获得利润，提升国际化绩效[16]。实行创业导向的中小企业在产品市场策略上表现出高风险性[17]，致力于发掘和预测国际市场需求，这些行为可能为企业带来更多的利润流[16]。中小企业只有极富创新性、冒险性和先动性，才能快速地抓住国际市场机会，规避环境中的不确定性，进而提升其国际竞争优势与国际化绩效[18]。基于此，本文提出如下假设：

H1：中小企业国际创业导向对国际化绩效有正向影响

（二）国际创业能力与国际化绩效

创业能力是企业利用创业机遇、取得市场领先地位的关键[19]。国际创业能力是企业在国际市场上发现、设定、评估和利用跨越国界的机会来创造未来的商品和服务的能力[20]，包含国际机会识别能力和国际机会利用能力两个维度[21]。国际目标市场的确定是国际创业企业在国际市场上不断发现创业机会的过程，而国际机会识别通过影响国际目标市场的确定，对国际化绩效产生积极正面影响[21]。风险性是中小企业在国际市场中寻求成长机会的前提条件[22]，较强的机会识别能力使得中小企业能应对国际化经营风险，并有利于其确定国际市场范围与整合全球资源[23]。在复杂动态的国际商务环境中，国际市场中创业机会的识别，对国际化绩效具有显著影响[24]。中小企业的国际机会识别能力和国际机会利用能力对国际化绩效产生正向影响[21]。

H2：中小企业国际创业能力对国际化绩效有正向影响。

（三）国际创业导向与国际创业能力

创新性反映了企业追求国际市场机会的行为倾向，具有创新性的中小企业鼓励采用创造性的思维分析从国际市场中获得的新知识和新信息，进而形成企业的国际机会识别能力。先动性反映了中小企业预测到国际市场的需求变化所可能带来的机会而率先采取行动的行为倾向，具有先动性的中小企业将领先于竞争对手对国际市场进行资源投入。因而，中小企业的先动性越强，越有利于形成国际机会识别能力和国际机会利用能力[21]。此外，复杂多变是国际市场环境的一个重要特征，创业本身就具有一定的风险，而中小企业国际创业的风险就更加明显[25]。风险性高的中小企业，其获得的相关国际市场信息和知识比较充分[26]，更倾向于尝试整合资源投入国际市场，从而有助于其形成国际机会利用能力。基于此，本文提出如下假设：

H3：中小企业国际创业导向对国际创业能力有正向影响

（四）国际创业能力的中介作用

早期的研究关注国际创业导向与国际化绩效之间的直接关系，而忽略了可能中介国际创业导向和国际化绩效的其他因素[27]。从机会理论的角度分析，在动态复杂环境下，取得国际创业成功的关键在于敏锐地感知海外市场机会，并快速、有效地采取行动[12]。国际创业导向通过国际创业能力间接影响国际化绩效[27]。创业导向转化为企业绩效的必要条件是，企业既要有较强的机会识别能力，同时也要具备较强的机会利用能力[28]。具有高创业导向的中小企业能够密切注视着市场的变化并快速做出回应，因而能够从新机会中获益[29]，国际创业导向可以通过改变价值链位势进而影响国际化绩效[30]。有学者检验了国际创业能力在国际创业导向与国际化绩效之间的中介作用，认为国际创业导向较强的中小企业致力于发掘、预测国际市场需求，并积极推出新产品与服务，对提升国际化绩效具有积极的影响[31]。基于此，本文提出如下假设：

H4：中小企业国际创业能力在国际创业导向和国际创业绩效之间起中介作用

综上所述，本文的理论模型见图1。

图1 本研究的理论模型

三、样本选择与变量测量

（一）样本选择

中小企业对于中国经济成长及经济全球化有着卓越的贡献，而就全国而言，浙江的中小企业国际化尤为活跃，非洲是浙江中小企业国际化的重要区域之一[32]。因此，本文选取涉及非洲国际业务的中小企业为调研对象，从中选取300家中小企业进行问卷调研。采用现场发放与收集问卷，问卷由从事非洲国际业务的中高层管理者填写，共发放问卷300份，回收有效问卷257份，有效回收率为85.67%。问卷受试者中，男性占73.93%，女性占26.07%；年龄在21－30岁之间的占37.77%，年龄31岁以上的占62.23%。有效样本企业以装备制造业、电子元件制造业和汽车制造业为主（合计占93.34%），其中，在国际创业阶段方面，初创期占15.95%，成长期占44.75%，成熟期占29.96%，衰退期占9.34%；在涉非销售规模方面，年涉非销售额10万元以下占18.29%，10－50 万元占28.40%，50－100 万元占28.02%，100－200 万元占10.51%，200 万元以上的占14.79%。

（二）变量测量

变量测量参照了国内外学者开发的成熟量表，并根据中小企业特点做出了一定的修改。题项采用李克特5分制量表，1表示非常不同意，5表示非常同意。

自变量：国际创业导向，参照Knight和Cavusgil[33]等开发的国际创业导向量表，分为创新性、先动性和冒险性三个维度，共设计了9个题项。典型题项包括：“本企业十分注重研发、技术领先和创新”，“本企业在开拓非洲市场时偏好高风险的项目”和“本企业在同行业中经常先于竞争对手进入非洲市场”等。

中介变量：国际创业能力，参考周劲波和黄胜[34]等设计的国际创业能力量表，分为国际机会识别能力和国际机会利用能力两个维度，共设计了7个题项。典型题项包括：“本企业能敏锐地发现和识别非洲各个国家顾客需求的差异所带来的商业机会”，“本企业能动用非洲东道国的人力资源或知识资源以发展新技术”和“本企业能搜集非洲东道国的顾客需求信息以研发符合需要的产品”等。

因变量：国际创业绩效，借鉴Cavusgil和Zou[35]等设计的国际创业绩效量表，共设计了4个题项。典型题项包括：“对本企业在非洲东道国的销售额表示满意”，“对本企业在非洲东道国的市场占有率表示满意”和“非洲东道国客户对本企业的产品或服务表示满意”等。

本文将国际创业阶段和涉非海外销售规模作为控制变量，因为以往研究指出上述特征变量会对中小企业国际化绩效产生影响[36]，所以控制这些变量，以排除其对于国际创业导向、国际创业能力以及国际化绩效等结果变量的潜在影响。

四、实证分析

（一）信度及效度分析

本文采用内部一致性来反映量表的信度水平。国际创业导向、国际创业能力和国际化绩效的α值分别为0.753、0.788 和0.744，均大于0.7 的标准值。量表的总体相关系数为0.886，各题项的CITC 值在0.358－0.648 区间范围内，均大于0.35的标准值。因此，本量表具有良好的信度。

本文主要采用建构效度指标来检验量表的效度。因子分析适合性判断表明，各变量KMO值均高于0.65，且每个潜在变量的解释方差百分比都大于50%，可见满足因子分析的条件。进一步的验证性因子检验结果表明，各题项的因子载荷值在0.52－0.79的区间，均大于0.5的适配标准。因此，量表具有较好的构建效度。

（二）描述性统计及相关性分析

各变量的描述性统计和Pearson分析结果，见表1。表1显示，中小企业国际创业导向、国际创业能力与国际化绩效各维度之间均具有显著的相关性。进一步考虑各变量的多重共线性问题，通过计算方差膨胀因子的结果显示，方差膨胀因子值均低于2，远低于10的临界值。因此，各变量之间多重共线性问题不严重。

表1 描述性统计及Pearson相关系数

（三）回归分析及假设检验

本文采用SPSS24.0对模型进行回归分析。（1）以国际化绩效为因变量，控制变量为自变量，构建基本模型进行回归。（2）在基本模型的基础上，加入创新性、冒险性、先动性，构建独立模型，进行回归，检验H1。（3）在基本模型的基础上，加入国际机会识别能力和国际机会利用能力，进行回归，检验H2。（4）以国际创业能力为因变量，以控制变量、创新性、冒险性和先动性为自变量进行回归，验证H3。（5）在独立模型的基础上，加入国际机会识别能力和国际机会利用能力，进行回归，验证H4。回归分析和假设检验结果见表2。

模型2 显示，国际创业导向的创新性（β＝0.607，p＜0.001）、冒险性（β＝0.228，p＜0.001）和先动性（β＝0.322，p＜0.001）对于国际创新绩效均有显著的正向影响，因此，假设H1得到了验证。模型3显示，国际创业能力中的国际机会识别能力（β＝0.321，p＜0.001）和国际机会利用能力（β＝0.433，p＜0.001）对国际创业绩效均具有显著的正向影响，因此，假设H2得到了验证。

模型4 和模型5 显示，国际创业导向的创新性（β＝0.222，p＜0.001）、冒险性（β＝0.155，p＜0.05）和先动性（β＝0.272，p＜0.001）对于国际机会识别能力均有显著的正向影响；国际创业导向的创新性（β＝0.152，p＜0.05）、冒险性（β＝0.635，p＜0.001）和先动性（β＝0.148，p＜0.05）对于国际机会利用能力均有显著的正向影响，因此，假设H3得到了验证。模型6显示，国际机会识别能力（β＝0.149，p＜0.05）在国际创业导向与国际创业能力之间起部分中介作用。国际机会利用能力（β＝0.209，p＜0.05）在国际创业导向与国际创业能力之间也起部分中介作用，因此，假设H4得到了验证。

五、结论与讨论

（一）主要结论及理论贡献

研究揭示了中小企业国际创业导向对国际化绩效具有正向的影响。现有研究已经证实，在迅速变化的全球经济中，中小企业相较于大型企业可能拥有更多的优势[37]。本文将创业导向拓展到跨国情景下中小企业国际创业导向的探索，分析中小企业国际创业导向对国际化绩效的影响作用，回应了企业渐进国际化与快速国际化的模式选择的争论[38]。在经济全球化的过程中，国际创业导向具有创新性、冒险性和先动性等倾向，中小企业追求具有创新性的解决之道来应对所面临的国际化挑战，能够提升其国际化绩效。而且，国际创业导向对跨国冒险性的态度，面临海外市场机会时先动性的特质，驱使中小企业敢于冒险去抓住国际市场机会，规避环境中的不确定性，关注技术进步和领先，进而提升其国际化绩效。

表2 回归分析及假设检验结果

研究揭示中小企业国际创业能力在国际创业导向与国际化绩效关系中具有部分中介作用。中小企业国际创业导向对国际创业能力具有正向的影响；而中小企业国际创业导向不仅可以直接影响国际化绩效，也可以通过国际创业能力促进国际化绩效。因此，国际创业能力在识别和利用海外市场机会过程中起着重要的作用[12]。而且，相对于大型企业来说，中小企业国际创业能力对国际化绩效的影响更直接，更可能通过提升国际创业能力来实现其国际化绩效落实机制。研究结果支持并拓展了“国际创业导向→国际创业能力→国际化绩效”这一作用路径[21]，为揭开中小企业国际创业导向与国际化绩效之间的“黑箱”提供了一种新视角。

（二）管理启示

在信息技术迅速发展以及产业高度全球化的情境下，本文对于中小企业国际创业具有重要的参考和实践意义。（1）中小企业走向国际化面临很多困难，但如能改变对国际市场所持有的怀疑态度，坚持创新性、先动性和风险承担性等国际创业的战略导向并采取行动，与大型企业一样，中小企业也可能获得较高的国际化绩效。（2）研究结果表明，中小企业国际创业能力对国际化绩效具有更直接的关系，因而相对大型企业而言，中小企业在国际化过程中，尤其要注意培养并提升自己的国际创业能力，包括机会识别能力和机会利用能力[22]。（3）本文以在非洲开展国际经营业务的中小企业为研究对象，不仅回应了Tesar[39]对加强涉非相关实证研究的呼吁，研究结果也可以为中国企业开展涉非跨国经营及风险管控提供实证素材和决策支撑。

（三）研究局限及展望

本文结论为中小企业国际化的理论与实践提供了一些有益的启示，但仍存在一些局限性。（1）本文提出了中小企业国际创业机制的理论研究命题，并利用涉非中小企业的问卷数据对该理论命题进行了探索，并未将中小企业与大型企业进行更彻底地对比分析。因此，在未来的相关研究中有待进一步拓展和深化。（2）本文仅仅对中小企业国际创业导向、国际创业能力与国际化绩效的影响关系进行了探索，并未就影响国际化绩效的其他变量（如跨文化距离、制度距离和信息技术应用等）加以研究，而这些变量对国际化绩效的影响可能同样重要。对此，仍待后续的研究进行厘清。（3）本文是采用横截面数据进行的实证研究，因而中小企业国际创业导向和国际创业能力在其各个不同国际化阶段对国际化绩效，可能具有不同的影响。因此，未来研究有必要采用纵向研究设计，以深化对上述影响关系的研究。